NOTE DAILY - BẢN TIN NGÀY 26.06.2019: (Chỉnh kỹ thuật, Test vùng MA20 – 956 điểm và phục hồi )

NOTE DAILY

VNI-Index: Rung lắc – HNX-Index: Tạo đỉnh – VN30: Tích cực

Ngắn hạn: tập trung CPTPP và KQKD quý 2

Dài hạn: Tập trung vào Bank, CPTPP, VN30 màu KQKD quý 2

TÓM TẮT PHÊN GIAO DỊCH TRƯỚC

• Trên sàn HOSE: Chỉ số VNI-Index có phiên giảm đến 2,72 điểm(-0,28%), đóng cửa tại 960,13 điểm. Thanh khoản phiên tăng mạnh lên 164,34 triệu CP ứng với 3.610,12 tỷ đồng – Trong đó thỏa thuận cũng tăng lên 43,5 triệu CP và 1.100 tỷ đồng, tập trung vào TCB 157,98 tỷ EIB 90 tỷ MSN 73,6 tỷ HNG 64 tỷ VNM 63,3 tỷ HPG 59,4 tỷ VHM 53,7 tỷ NVL 40,9 tỷ VRE 37,7 tỷ. Trên sàn thanh khoản tăng nhẹ so với phiên trước với 2 CP trên 100 tỷ và CP trên 50 tỷ cùng một số CP vùng 35-50 tỷ với chủ yếu là VN30 và chủ yếu dồn vào khá nhiều vào số ít các CP như VNM, VJC, FPT với diễn biến chính giằng coở biên hộ hẹp quanh tham chiếu và chốt phiên với độ rộng nghiêng về số mã giảm ở các nhóm như bank, VN30, dầu khí, BĐS với lực giảm nhẹ quanh 1% bên cạnh lực kéo từ VCB, GAS, BID, CTG, HVN kéo giảm gần 2,5 điểm, các CP có phiên tăng nổi bật đi ngược thị trường có FPT nhờ tin tức thoái vốn hay cặp đôi HAG, HNG hỗ trợ từ việc mua lại trái phiếu của DN. Thống kê cuối phiên sàn HOSE có 104 mã tăng / 180 mã giảm.
• 
  
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại duy trì phiên bán ròng với 57,58 tỷ (Mua 558,51 tỷ - Bán 616,08 tỷ), chiếm 32,14% tổng thanh khoản 2 chiều, tăng mạnh về giá trị và cả tỷ trọng so với phiên trước. Chiều mua ròng: E1VFVN30(Mua 29,5 tỷ - Bán 2 tỷ), PVD(Mua 12,6 tỷ), Một số CP mua ròng dưới 10 tỷ: BMP, BWE, CTD, D2D, GEX, HSG, HT1, HVN, KBC, NVL, PPC, ROS, STB, VGC. Chiều bán ròng: SBT(Mua 1,1 tỷ - Bán 29,4 tỷ), SVI(Bán 20,9 tỷ), YEG(Bán 14,1 tỷ), PLX(Mua 5tỷ - Bán 17,2 tỷ), POW(Mua 7,3 tỷ - Bán 23 tỷ), Một số CP bán ròng dưới 10 tỷ: BID, BMI, CTG, DPM, FLC, HAX, HDB, MSH, MWG, PC1, VJC. Sang tay – Đảo hàng: VNM(Mua 82,5 tỷ - Bán 101,1 tỷ), VHM(77,7 tỷ), VRE(48,5 tỷ), VCB(Mua 31,7 tỷ - Bán 36,7 tỷ), SAB(30,3 tỷ), MSN(Mua 30,4 tỷ - Bán 24,1 tỷ),HPG(Mua 18,6 tỷ - Bán 20,9 tỷ), VIC(Mua 25,3 tỷ - Bán 18,1 tỷ), DXG(Mua 16,2 tỷ - Bán 11,7 tỷ), BVH(Mua 13,4 tỷ - Bán 9,8 tỷ), GAS(8,5 tỷ), SSI(Mua 10,8tỷ - Bán 7,9 tỷ), SCS(Mua 10,3 tỷ - Bán 7,3 tỷ), FRT(4,5 tỷ), HCM(3,6 tỷ), PVT(3,3 tỷ), KDH(2,5 tỷ), TCB(2,4 tỷ), DIG(1,6 tỷ), VND(1,3 tỷ), MBB(1,2 tỷ),CII(1,1 tỷ), CVT(1,1 tỷ). Khối ngoại ở phiên này chủ yếu duy trì sang tay các CP vốn hóa lớn như VNM, VHM, VRE, VCB, SAB, MSN, HPG chiếm phần lớn thanh khoản trong khi chỉ mua chứng chỉ quỹ E1VFVN30, còn lại lực bán ròng do những SBT, SVI và số ít trong VNM còn lại hầu như chỉ hỗ trợ mua ở mức tương đối thấp với khá nhiều CP dưới 10 tỷ.
• Trên sàn Hà Nội: Chỉ số HNX-Index duy trì trong sắc đỏ với lực giảm 0,63 điểm(-0,63%), đóng cửa tại 104,15 điểm. Thanh khoản phiên tăng mạnh lên 24,8 triệu CP ứng với 449,15 tỷ –Trong đó thỏa thuận giao dịch đến 4,1 triệu CP và 142 tỷ với phần lớn lệnh từ HHC 53,5 tỷ AMV 70 tỷ ACB 10 tỷ. Trên sàn thanh khoản nhóm đầu giữ ở mức cao và chỉ 4 CP quanh 35-60 tỷ còn lại đều dưới 15 tỷ trong phiên độ rộng nghiêng mạnh về số mã giảm với lực giảm mạnh 1-1,5%, giảm mạnh có VCG(-4,3%), VCR(-4,6%), SHS(-2%), chiều ngược lại chỉ có TNG(+1%) và PVS giữ ở tham chiếu. Thống kê cuối phiên sàn HNX có 51 mã tăng / 72 mã giảm
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại giao dịch mạnh và bán ròng 3,56 tỷ (Mua 10,27 tỷ - Bán 13,83 triệu), chiếm 5,37% tổng thanh khoản 2 chiều, tăng mạnh về giá trịvà tỷ trọng so với phiên trước. Khối ngoại phiên này chủ yếu nằm ở lực sang tay như PVS(2.2 tỷ), ACB(6,6 tỷ).
• 
  
• Ngành Ngân Hàng:(6/17 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản sụt giảm dần ở tổng thể về mức trung bình tháng, chỉ duy trì trên 50 tỷ ở CTG, VPB và có phiên đồng pha giảm điểm quanh 0,5-1%, số ít giữ sắc xanh nhẹ như VPB, HDB, NVB khi áp lực T+ diễn ra khá rõ nét. Phiên này khối ngoại chủ yếu giao dịch ở mức thấp trong đó bán nhẹ CTG, BID, HDB sang tay ACB, VCB, TCB mua nhẹ STB. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ____
• Ngành Bất Động Sản: (9 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 1 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản có phiên phân hóa và nghiêng nhẹ về số mã giảm với lực giảm tương đối nhẹ như NLG, VRE, TCH, PDR, NDN, DXG, SCR, ASM chủ yêu dưới 1% hay nặng hơn có LDG, VCR trên 2,3% trong khi đó chiều ngược lại số ít CP tăng mạnh HAG, NVL, KBC, NTC tăng quanh 1-3,5% và phiên này các vốn hóa lớn từ VINGROUP có phiên giữ giá khá tốt quanh tham chiếu tránh ảnh hưởng nhiều với thị trường khi khối ngoại tập trung giao dịch sang tay mạnh bên cạnh lực sang tay nhẹ ở KBC, DXG. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ____
• Chứng khoán: (2 CP có KLGD trên 1 triệu CP – 0 CP giao dịch trên 100 tỷ). Thanh khoản phiên này duy trì ở mức thấp với SSI, E1VFVN30, APG ở nhóm đầu chỉ giao dịch dưới 20 tỷ còn lại đều ở mức thấp dưới 10 tỷ trong phiên nghiêng mạnh về số mã giảm quanh 0,5-1,5%. Khối ngoại vẫn gom ròng quyết liệt E1VFVN30 trong khi chủ yếu sang tay SSI, HCM. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như:____
• CPTPP: Nhóm được hưởng lợi mạnh mẽ về thuế quan khi tradewar đang bùng nổ giữa Mỹ – Trung Quốc qua đó làn sóng dịch chuyển sản xuất phần nào hỗ trợ cho BĐS Khu Công Nghiệp hay thuế quan đánh mạnh vào Trung Quốc hỗ trợ các ngành Thủy sản, Dệt may có lợi thế cạnh tranh khi nhập vào Mỹ so với hàng Trung Quốc, bên cạnh đó là các dịch vụ về Logistic, vận chuyển. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ____
• Đầu ngành - Vốn hóa lớn: Nghiêng độ rộng nghiêng mạnh về phía mã tăng khi áp lực T+ thể hiện ở nhóm tài chính, bank trong khi thanh khoản chỉ duy trì ở số ít CP và thiếu động lực hỗ trợ ở độ rộng thị trường qua đó kéo các CP đầu ngành vốn hóa lớn có phiên đồng pha chỉnh nhẹ phần lớn quanh 0,5-1% trong đó VCB, GAS, BID, CTG, HVN kéo giảm gần 2,5 điểm trong khi các vốn hóa lớn như VINGROUP, SAB, MSN có phiên giữ giá khá tốt quanh tham chiếu. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ____
  NHẬN ĐỊNH
• VNI-Index: 960,13 điểm – Rung lắc: Tín hiệu đảo chiều sang rung lắc khi áp lực T+ ở các nhóm tài chính lan tỏa sang VN30 với thanh khoản dù có cải thiện đôi chút nhưng chỉ tập trung vào số ít CP VN30 nên thiếu động lực tổng thể khi hàng T+ về TK nhà đầu tư qua đó thiếu động lực hỗ trợ từ nhóm nền tạo xu hướng rung lắc và chỉnh kỹ thuật cho chỉ số dù khá nhiều CP nằm đáy tỏng nhóm VN30 có tác động đến chỉ số trước mùa KQKD. Về kỹ thuật hiện tại với lực giảm nhẹ đã kéo chỉ số về tiếp cận lại biên trên vùng hỗ trợ MA5 – 957,4-959,8 điểm và với quán tính chỉnh kỹ thuật thì khả năng chỉ số kiểm định lại vùng này hay MA20 – 956 điểm sau khi có nhịp vượ trung hạn ở phiên trước trước khi bắt tín hiệu phục hồi trở lại ở nữa cuối tuần giao dịch nhờ sự hỗ trợ tín hiệu từ RSI, MACD vẫn duy trì tín hiệu tích cực.
  
  (Dự đoán: Biểu đồ kỹ thuật chỉ số VNI-INDEX tuần 24-28.06.2019 )

• HNX-Index: 104,2 điểm – Tạo đỉnh: Đảo chiều tín hiệu khi áp lực T+ thể hiện rõ lên nhóm nền ở bank và dầu khí trong phiên thanh khoản truy trì chủ yếu vào các CP đầu ngành qua đó chỉ số đồng pha tín hiệu với cặp CP dẫn dắt như ACB, PVS đều rung lắc vào chỉnh kỹ thuật sau sóng ngắn hạn tương đối ngắn và đủ T+ cho NĐT. Hiện tại chỉ số nhiều khả năng đồng pha tín hiệu với sàn HOSE khi đã tiếp cận lại vùng hỗ trợ MA5 104-104,5 điểm cũng là vùng MA20 đi ngang sau khi vị chỉ số vượt qua ở tuần giao dịch trước và tín hiệu phục hồi có thể xuất hiện ở các phiên cuối tuần khi vùng thanh khoản hỗ trợ mạnh và tích lũy vẫn nằm quanh MA20 – 104 điểm.
  
  (Dự đoán biểu đồ kỹ thuật chỉ số HNX-INDEX – tuần 24-28.06.2019)

KHUYẾN NGHỊ

• Chỉ số giảm nhẹ và phù hợp với diễn biến chính của thị trường khi bước sóng ngắn hạn của phần lớn CP, ngành dẫn dắt điểm chỉ tăng nhẹ và đủ T+ ở phiên vừa qua đồng thời thanh khoản dù tăng so với phiên trước nhưng chỉ tập trung vào VN30 mà không có sự đại trà nên thiếu động lực hỗ trợ về tổng thể ở bank, dầu khí, BĐS ở T+ hàng về cũng như độ rộng thị trường nên áp lực chốt lời T+ hay trading trên danh mục thể hiện rõ ở cuối phiên. Dù vậy lực bán không quá lớn và lực tác động không quá mạnh mẽ bởi bước sóng tăng khá ngắn ở bank, VN30 đã tạo lực cầu tốt cho cổ phiếu khi có lực chỉnh. Quá đó NĐT có thể kỳ vọng vào nhịp hồi ở các phiên cuối tuần sau nhịp chỉnh kỹ thuật này ở các nhóm hỗ trợ bank, VN30 trong tuần cuối của quý 2.2019. Khuyến nghị: NĐT trung dài hạn duy trì tích lũy trong danh mục có sẵn trong khi NĐT mua mới tận dụng nhịp test đáy - tạo đáy để tham gia ở nhóm ngành hưởng lợi CPTPP, bank, một số đầu ngành. NĐT ngắn hạn duy trì lướt trên danh mục có sẵn và có tập trung ở CPTPP mùa KQKD đã đến gần.
• Trường hợp 1: (Chỉnh kỹ thuật, Test vùng MA20 – 956 điểm và phục hồi ). Chỉ số cũng như thị trường bước vào xu hướng chỉnh kỹ thuật ngắn hạn khi dòng tiền chỉ hỗ trợ một số VN30 khi lực cung T+ thể hiện mạnh ở bank và khá nhiều CP khác sau bước sóng khá ngắn của thị trường. Tuy nhiên sau khi tạo sóng ngắn vùng đáy và khá nhiều CP VN30 hay dẫn dắt đang giữ giá khá tốt và đi ngang ở đáy trung hạn thì NĐT cũng có thể kỳ vọng vào nhịp phục hồi ở nữa cuối tuần giao dịch nhưng chỉ tập trung vào các CP CPTPP, Bank vốn hạn chế được rủi ro về KQKD quý 2 và hiện ở vùng chấp nhận được trong ngắn hạn.
• Trường hợp 2 (Mua mới): NĐT tham gia đầu tư theo P/E có thể chọn cổ phiếu với P/E 10-15 lần và đón nhận cổ tức bằng tiền như một khoản đầu tư hiệu quả hơn là tốc độ tăng giá và cơ bản doanh nghiệp làm ăn ổn định trong tương lai. NĐT có thể xem xét như HPG, VGT, DPM và các CP có KQKD 2018 khả quan cùng P/E thấp. Khuyến nghị 2019: Chủ yếu tập trung tích lũy trung dài hạn, NĐT ngắn hạn trading trên danh mục, hoặc theo sóng KQKD.Nhóm trú ẩn: Điện, Dệt May, Công nghệ . Nhóm sóng ngắn hạn: Bank, dầu khí, chuyển sàn, thoái vốn. Nhóm dài hạn: Đầu ngành có KQKD 2018 khả quan chờ tín hiệu họp ĐHCĐ, công nghệ, dệt May.

• ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên, NĐT có thể xem lại các bài nhận định trong quá khứ tại trang cá nhân: https://blogdaovietanh.blogspot.com

• Nhận định thị trường, DM Khuyến nghị: là trên quan điểm phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách Hàng có TKCK làm nguồn tham khảo, cảm ơn NĐT đã tin tưởng trong mọi trường hợp. Thân

Thanks & Best regards

Các dự báo kỹ thuật chỉ để lướt sóng ngắn hạn hoặc làm điểm vào khi giải ngân trugn - dài hạn:

- Dò đáy: CP chỉ vừa cho tín hiệu dừng giảm 1,2 phiên và chưa có tín hiệu giải ngân ( Tùy trạng thái TK)

- Test đáy: CP đã cho tín hiệu giải ngân thăm dò (giải ngân)

- Tạo đáy: CP cho tín hiệu giải ngân (giải ngân)

- Trung tính: CP chưa rõ xu hướng, có thể tăng, giảm, phân phối, tích lũy (quan sát)

- Tích cực: Cổ phiếu đã cho xu hướng tăng, chưa cho tín hiệu đảo chiều (nắm giữ)

- Rung lắc: CP có dấu hiệu chốt lời ngắn hạn, NĐT nên chốt ở phiên sau trong ATO hoặc giá xanh (hạ tỷ trọng)

- Tạo đỉnh: CP đảo chiều, cho xu hướng giảm (hạ tỷ trọng)

• Tiêu cực: CP giảm đều chưa cho dấu hiệu dừng (tùy trạng thái TK)

Thanks & Best regards ĐÀO VIỆT ANH / CHUYÊN VIÊN TƯ VẤN anhdv@acbs.com.vn / 0977513911 CÔNG TY TNHH CHỨNG KHOÁN Á CHÂU - ACBS 02838234159 - 220  41 Mạc Đỉnh Chi, P. Đakao, Q.1, TPHCM acbs.com.vn