Tổng quan TTCK VN phiên 20.06.2019: (Sideway mạnh trong 945-955 ), FEDs giữ lãi suất, phiên đáo hạn Phái Sinh, 21.06 công bố danh mục ETFs

NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG

VNI-Index: Trung tính– HNX-Index: Tích cực – VN30: Trung tính

Ngắn hạn: Trading theo sóng tích lũy mua CỔ TỨC Dài hạn: tích lũy đầu ngành test đáy – tạo đáy, chú ý dòng tiền vùng 950-960 điểm và nhóm CPTPP và các CP chia CỔ TỨC cao

Chú ý CP đã cho Kế Hoạch KD và đã chiết khấu nhóm đầu ngành, CPTPP đã chốt chia CỔ TỨC

TÓM TẮT PHÊN GIAO DỊCH TRƯỚC

• Trên sàn HOSE: Chỉ số VNI-Index phục hồi trở lại với phiên giữa tuần tăng đến 5,68 điểm(+0,6%), đóng cửa tại 949,69 điểm. Thanh khoản phiên giảm nhẹ với 147,35 triệu CP ứng với 3.482,35 tỷ đồng –Trong đó thỏa thuận cũng chỉ giao dịch ở mức 33,5 triệu CP và 1.179,8 tỷ, tập trung đa phần ở VRE 252,7 tỷ GTN 115,7 tỷ VHM 97,2 tỷ bên cạnh khá nhiều CP quanh vùng 30-50 tỷ như NVL, MSN, VCB, VPB, SCS, FPT. Trên sàn thanh khoản khá tương đồng phiên trước với 3 CP trên 100 tỷ và 5 CP có giá trị giao dịch trên 50 tỷ với độ rộng nghiêng mạnh về số mã tăng sau nhịp rung lắc nhẹ khi mở cửa và với sự trở lại mạnh mẽ của Bank, VN30, dầu khí tạo nền vững chắc bắt đầu từ nữa cuối phiên sáng làm tiền đề những VINGROUP cùng những vốn hóa lớn như GAS, SAB, HPG kéo điểm chỉ số tiếp cận lại ngưỡng tâm lý 950 điểm. Thống kê cuối phiên sàn HOSE có 169 mã tăng / 116 mã giảm.
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại duy trì mua ròng nhẹ chỉ 32,26 tỷ (Mua 771,05 tỷ - Bán 738,79 tỷ), chiếm 43,36% tổng thanh khoản 2 chiều, tăng mạnh về giá trị và tỷ trọng so với phiên trước. Chiều mua ròng: HPG(Mua 97,1 tỷ - Bán 66,6 tỷ), E1VFVN30(Mua 18,6 tỷ - Bán 2,8 tỷ), Một số CP mua ròng dưới 10 tỷ: DXG, FCN, GAS, HAG, KBC, KDH, NVL, ROS, SSI, STB, TCD, VCI, VGC, VHC, VIC, VJC. Chiều bán ròng: HDB(Mua 2,6 tỷ - Bán 15,6 tỷ), Một số CP bán ròng dưới 10 tỷ: BMI, BWE, CRE, CTI, DPM, FLC, MSH, PAN, PC1, PPC, PVT, SJD, YEG. Sang tay – Đảo hàng: VHM(Mua 129,2 tỷ - Bán 142,6 tỷ), VNM(Mua 80,2 tỷ - Bán 94,9 tỷ), VRE(81,7 tỷ),VCB(Mua 65,1 tỷ - Bán 76,8 tỷ), MSN(47,4 tỷ), SCS(36,6 tỷ), FPT(32,4 tỷ), POW(Mua 26,9 tỷ - Bán 21 tỷ), BVH(Mua 14,5 tỷ - Bán 8,2 tỷ), FRT(11,3 tỷ), HVN(9,6 tỷ), SAB(Mua 10,3 tỷ - Bán 6,8 tỷ), CTG(4,2 tỷ), NLG(3,5 tỷ), VSC(1,5 tỷ). Khối ngoại phiên này duy trì giao dịch mạnh các vốn hóa lớn, VN30 nhưng đa phần thông qua thỏa thuận ngoại trừ số ít ở HPG, VCB, MSN, VHM, VNM và khả năng các quỹ ETFs đã hành động khi có lực cân tương đối khi các lệnh lớn xuất hiện.
• 
  
• Trên sàn Hà Nội: Chỉ số HNX-Index duy trì sắc xanh kỹ thuật khi chỉ tăng 0,02 điểm(+0,02%), đóng cửa tại 103,77 điểm. Thanh khoản phiên giảm mạnh với 19,2 triệu CP và 269,52 tỷ đồng được giao dịch khi thỏa thuận chỉ giao dịch với 2,4 triệu CP và 45 tỷ đồng, đa phần ở VC3 17 tỷ HHC 16 tỷ. Trên sàn độ rộng nghiêng mạnh về số mã tăng và tăng mạnh quanh 1,5-2% với thanh khoản chủ yếu dưới 20 tỷ ngoại trừ PVS với hơn 64 tỷ đồng được giao dịch. Dù phân hóa về phía mã tăng nhưng phiên này chỉ số chỉ tăng nhẹ bởi thiếu đi sự hỗ trợ tích cực từ bank như ACB, SHB và chỉ nằm ở tham chiếu nên chỉ số không đủ lực tăng mạnh.Thống kê cuối phiên sàn HNX có 66 mã tăng / 61 mã giảm
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại tiếp tục bán ròng 2,09 tỷ (Mua 3,22 tỷ - Bán 5,3 triệu), chiếm 3,06% tổng thanh khoản 2 chiều, tương đồng phiên trước về giá trị và tỷ trọng. Khối ngoại phiên này tiếp tục mua PVS(Mua 1,5 tỷ) và bán đa phần dưới 1 tỷ đồng.
• 
  
• Ngành Ngân Hàng:(7/17 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản cải thiện nhẹ ở một số CP và duy trì số ít ở nhóm đầu quanh 20-50 tỷ và phiên giao dịch tiếp tục rung lắc mạnh mẽ ở nữa cuối phiên dù trước đó đồng pha hỗ trợ thị trường khá tốt. Tuy nhiên chốt phiên lực hấp thụ vẫn giúp khá nhiều CP bank duy trì ở tham chiếu hoặc xanh nhẹ, số ít giảm điểm như VCB, TCB, TPB, EIB dưới 1%. Phiên nay khối ngoại sang tay mạnh VCB, số ít ở CTG, STB và bán nhẹ HDB. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: __
• Ngành Bất Động Sản: (8 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 1 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản duy trì ở mwusc thâp khi chỉ số ít CP vốn hóa lớn giao dịch quanh 20-30 tỷ, cao hơn chỉ có VHM 57 tỷ. Dù vậy ngành BĐS có phiên đồng pha tăng đều quanh 1-1,5%, tăng mạnh có HAG(+3,6%), NSN(+2,5%), NTC(+4,8%), D2D(+2,7%), VCR(+3%). Phiên này khối ngoại tập trung sang tay mạnh các vốn hóa lớn như VHM, VRE. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: __
• Chứng khoán: (0 CP có KLGD trên 1 triệu CP – 0 CP giao dịch trên 100 tỷ). Thanh khoản sụt giảm mạnh lần nữa khi SSI chỉ có hơn 16 tỷ trong khi phần còn lại đều dưới 10 tỷ trong phiên ngành chứng khoán duy trì độ rộng nghiêng mạnh về phía mã tăng quanh 0,5-1% với lực mua ròng mạnh của khối gnoaij từ SSI, E1VFVN30. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như:__
• CPTPP: Nhóm được hưởng lợi mạnh mẽ về thuế quan khi tradewar đang bùng nổ giữa Mỹ – Trung Quốc qua đó làn sóng dịch chuyển sản xuất phần nào hỗ trợ cho BĐS Khu Công Nghiệp hay thuế quan đánh mạnh vào Trung Quốc hỗ trợ các ngành Thủy sản, Dệt may có lợi thế cạnh tranh khi nhập vào Mỹ so với hàng Trung Quốc, bên cạnh đó là các dịch vụ về Logistic, vận chuyển. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: __
• Đầu ngành - Vốn hóa lớn: Phiên giao dịch chịu áp lực rung lắc mạnh mẽ của bank ở nữa cuối phiên dưới tác động của các quỹ ETFs vào VN30, vốn hóa lớn và dù vậy lực cầu hấp thụ cân đối khá tốt giúp chỉ số duy trì sắc xanh nhờ bank giữ điểm, VN30, dàu khí, BĐS và độ rộng thị trường tăng nhẹ tạo nền cho những VINGROUP và GAS, SAB, HPG kéo chỉ số tiếp cận lại 950 điểm. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: __
  NHẬN ĐỊNH
• VNI-Index: 949,69 điểm – Trung tính: Chỉ số có phiên phục hồi và có nhịp lấp GAP tăng trong phiên nhưng với bước sóng hồi không quá mạnh nên chỉ số chỉ dừng ở việc đảo chiều tin hiệu trở lại trung tính kéo vùng hỗ trợ ngắn hạn MA5 944,4-948,1 điểm trở lại xu hướng đi ngang với phiên giao dịch thanh khoản duy trì ở mức trung bình trong xu hướng tăng nhẹ so với tháng trước đồng thời trải qua phiên giữa tuần chỉ số RSI sau khi chạm quá bán đã có nhịp hướng lên cùng với MACD nhờ lực hỗ trợ từ những bank, dầu khí, VN30 giữ điểm khá tốt cho chỉ số làm tiền đề các vốn hóa lớn như VINGROUP cùng GAS, SAB, HPG hỗ trợ phục hồi kỹ thuật. Thị trường sẽ bước cvaof nữa cuối tuần với nhiều biến động mạnh mẽ đến chỉ số như đáo hạn PS 20.06 hay công bố danh mục của ETFs nên NĐT nên cẩn trọng quan sát và chờ tín hiệu rõ ràng của chỉ số chính hay các CP cso trong danh mục nhằm quản trị rủi ro tốt hơn ở những CP nhóm VN30, vốn hóa lớn. Hiện tịa chỉ số khả năng vẫn tiếp tục giao động biên độ mạnh các phiên cuối tuần nền việc tiếp cận các vùng hỗ trợ như 945 hay kháng cự 955 điểm khả năng sẽ được thực thi ngay trong phiên và NĐT vẫn có thể hy vọng vào nhịp phục hồi ở cuối tuần khi tin tức hỗ trợ nền kinh tế được dự báo khá tốt.
  
  (Dự đoán: Biểu đồ kỹ thuật chỉ số VNI-INDEX tuần 17-21.06.2019 )

• HNX-Index: 103,77 điểm – Tích cực: Tín hiệu tích cực duy trì nhờ độ rộng thị trường hỗ trợ và chỉ thiếu động lực kéo tăng khi những ACB, SHB có phiên giữ giá qua đó thiếu sự hỗ trợ cần thiết những vẫn duy trì xu hướng tích cực duy trì tiếp cận kháng cự MA20 – 104,1 điểm với sự hỗ rtojw từ vùng MA5 103,3-103,6 điểm.
  
  (Dự đoán biểu đồ kỹ thuật chỉ số HNX-INDEX – tuần 17-21.06.2019)

KHUYẾN NGHỊ

• Khối ngoại hay nói chung các quỹ ETFs đã và đnag hành động quyết liệt và chỉ chờ đợi đợt cuối cũng như công bố danh mục ở 21.06 nhằm dự đoán xu hướng của dòng tiền chính trên thị trường nhưng trước đó NĐT cần quan sát động thái của NĐT nội trong phiên đáo hạn PS hôm nay cũng như tín hiệu từ FEDs để nhận định về xu hướng xa hơn cho nền kinh tế. Qua đó duy trì khuyến nghị quan sát ở phiên này, NĐT sử dụng margin nếu có cơ hội nên tận dụng hạ tỷ trọng về mức thấp trước khi tín hiệu hỗ trợ lướt sóng từ dòng tiền mới tham gia, NĐT trung dài hạn duy trì vị thế tích lũy ở các bank được áp dụng Basel 2 và nhóm CPTPP hay các CP có nhiều ưu thế ở KQKD quý.
• TH1: (Sideway mạnh trong 945-955 ). NĐT nên thận trọng dù được hỗ trợ từ bank hay một số đầu ngành, VN30 phục hồi từ đáy thì vẫn còn đó những SAB, VCB, PLX hay một số tạo GAP tăng và bất thành ở phiên trước đồng thời không thể nói trước được xu hướng trong phiên đáo hạn PS cũng như xu hướng các phiên sau đó tác động lên chỉ số với xu hướng không sát với tình hình thực tế đồng thời NĐT sẽ được đón nhận khá nhiều tin tức ảnh hưởng đến chỉ số ở các phiên tới nên vị thế quan sát sẽ được ưu tiên khuyến nghị trong ngắn hạn.
• TH2 Mua mới: NĐT tham gia đầu tư theo P/E có thể chọn cổ phiếu với P/E 10-15 lần và đón nhận cổ tức bằng tiền như một khoản đầu tư hiệu quả hơn là tốc độ tăng giá và cơ bản doanh nghiệp làm ăn ổn định trong tương lai. NĐT có thể xem xét như HPG, VGT, DPM và các CP có KQKD 2018 khả quan cùng P/E thấp.Khuyến nghị 2019: Chủ yếu tập trung tích lũy trung dài hạn, NĐT ngắn hạn trading trên danh mục, hoặc theo sóng KQKD. Nhóm trú ẩn: Điện, Dệt May, Công nghệ . Nhóm sóng ngắn hạn: Bank, dầu khí, chuyển sàn, thoái vốn. Nhóm dài hạn: Đầu ngành có KQKD 2018 khả quan chờ tín hiệu họp ĐHCĐ, công nghệ, dệt May.

• ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên, NĐT có thể xem lại các bài nhận định trong quá khứ tại trang cá nhân: https://blogdaovietanh.blogspot.com

• Nhận định thị trường, DM Khuyến nghị: là trên quan điểm phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách Hàng có TKCK làm nguồn tham khảo, cảm ơn NĐT đã tin tưởng trong mọi trường hợp. Thân

Thanks & Best regards

Các dự báo kỹ thuật chỉ để lướt sóng ngắn hạn hoặc làm điểm vào khi giải ngân trugn - dài hạn:

- Dò đáy: CP chỉ vừa cho tín hiệu dừng giảm 1,2 phiên và chưa có tín hiệu giải ngân ( Tùy trạng thái TK)

- Test đáy: CP đã cho tín hiệu giải ngân thăm dò (giải ngân)

- Tạo đáy: CP cho tín hiệu giải ngân (giải ngân)

- Trung tính: CP chưa rõ xu hướng, có thể tăng, giảm, phân phối, tích lũy (quan sát)

- Tích cực: Cổ phiếu đã cho xu hướng tăng, chưa cho tín hiệu đảo chiều (nắm giữ)

- Rung lắc: CP có dấu hiệu chốt lời ngắn hạn, NĐT nên chốt ở phiên sau trong ATO hoặc giá xanh (hạ tỷ trọng)

- Tạo đỉnh: CP đảo chiều, cho xu hướng giảm (hạ tỷ trọng)

• Tiêu cực: CP giảm đều chưa cho dấu hiệu dừng (tùy trạng thái TK)

Thanks & Best regards ĐÀO VIỆT ANH / CHUYÊN VIÊN TƯ VẤN  anhdv@acbs.com.vn / 0977513911 CÔNG TY TNHH CHỨNG KHOÁN Á CHÂU - ACBS  02838234159 - 220  41 Mạc Đỉnh Chi, P. Đakao, Q.1, TPHCM  acbs.com.vn