Tổng quan TTCK VN phiên 18.06.2019: : Kiểm tra 945 điểm và phục hồi, bank, dầu khí, VN30

NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG

VNI-Index: Trung tính – HNX-Index: Test đáy – VN30: Tiêu cực

Ngắn hạn: Trading theo sóng tích lũy mua CỔ TỨC Dài hạn: tích lũy đầu ngành test đáy – tạo đáy, chú ý dòng tiền vùng 950-960 điểm và nhóm CPTPP và các CP chia CỔ TỨC cao

Chú ý CP đã cho Kế Hoạch KD và đã chiết khấu nhóm đầu ngành, CPTPP đã chốt chia CỔ TỨC

TÓM TẮT PHÊN GIAO DỊCH TRƯỚC

• Trên sàn HOSE: Chỉ số VNI-Index có phiên đầu tuần khá nặng nề khi giảm đến 6,66 điểm(-0,7%), đóng cửa tại 946,95 điểm. Thanh khoản phiên tăng lên 174,37 triệu CP ứng với 4.001,24 tỷ đồng – Trong đó thỏa thuận tăng mạnh mẽ khi giao dịch ở 69,4 triệu CP và 1.768,8 tỷ, tập trung đa phần ở MSN 286,5 tỷ TCB 110,3 tỷ HNG 97,2 tỷ MWG 79,2 VGC 72 tỷ VNM 69,1 tỷ và khá nhiều CP qunah vùng 30-50 tỷ như POW, ROS, BCG, VRE, VND, NVL, HDB. Trên sàn độ rộng nghiêng mạnh về số mã giảm ở hầu hết các nhóm ngành và sụt giảm đột ngột về thanh khoản so với phiên trước khi chỉ có 1 CP trên 100 tỷ là ROS trong khi chỉ có 6 CP trên 50 tỷ. Phiên này đa phần các CP đều giảm quanh 1-1,5% số ít CP tăng hiếm hoi như POW(+2,2%), CTG, NLG, TCH, BVH, HVH đa phần dưới 0,5% hay giữ ở tham chiếu như VNM. VCB, VPB, MBB, SBT, KBC trong khi đó các CP tác động mạnh đến điểm số là những VINGROUP, TCB, NVL, HPG, HVN, VJC kéo giảm gần 5 điểm. Thống kê cuối phiên sàn HOSE có 114 mã tăng / 187 mã giảm.
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại trở lại mua ròng đến 103,56 tỷ (Mua 723,75 tỷ - Bán 620,19 tỷ), chiếm 32,59% tổng thanh khoản 2 chiều, tăng mạnh về giá trị nhưng chỉ tăng nhẹ về tỷ trọng so với phiên trước. Chiều mua ròng: VNM(Mua 58,1 tỷ - Bán 29,4 tỷ), POW(Mua 28,6 tỷ - Bán 5,7 tỷ), BVH(Mua 17,6 tỷ - Bán 2,3 tỷ), AST(Mua 13,8 tỷ), VJC(Mua 16,4 tỷ - Bán 5,7 tỷ), POW(Mua 84,3 tỷ - Bán 61,4 tỷ), MSN(Mua 82,3 tỷ - Bán 71,9 tỷ), E1VFVN30(mua 15,2 tỷ), SAB(Mua 29,9 tỷ - Bán 23,2 tỷ), VCB(Mua 62,4 tỷ - Bán 48,9 tỷ), Một số CP mua ròng dưới 10 tỷ: KBC, E1VFVN30, STK, VCI, AAA, PPC, KDH, FRT, BID, GAS, CSV. Chiều bán ròng: HPG(Mua 6,8 tỷ - Bán 22 tỷ), EIB(Bán 15,5 tỷ),Một số CP bán ròng dưới 10 tỷ: VHM, PAN, CTI, CVT, BMI, CII, NT2, EIB. Sang tay – Đảo hàng: VNM(Mua 127,2 tỷ - Bán 98,6 tỷ), VRE(Mua 39,9 tỷ - Bán 49,2 tỷ), VIC(Mua 34,3 tỷ - Bán 28,1 tỷ), VHM(Mua 21,3 tỷ - Bán 23,3 tỷ), STB(3,5 tỷ), HDB(2,6 tỷ), SSI(2,2 tỷ), PLX(1,5 tỷ) thỏa thuận: MWG(79,2 tỷ), PNJ(23,7 tỷ), FPT(16,5 tỷ). Khối ngoại phiên này đa có phiên mua ròng ở một số vốn hóa lớn trên sàn quanh 10-30 tỷ ở VNM, VCB, POW, BVH, MSN trong khi bán nhẹ HPG ngoài ra lực sang tay mạnh trong thỏa thuận ở các CP trên giúp tăng thanh khoản ở 2 chiều của khối ngoại. Qua đó có thể thấy khối ngoại đã tiếp tuc sang tay qua thỏa thuận đồng thời duy trì tích lũy ở trên sàn.
  
• Trên sàn Hà Nội: Chỉ số HNX-Index duy trì được sắc xanh khá tốt khi tăng nhẹ 0,04 điểm(+0,04%), đóng cửa tại 103,5 điểm. Thanh khoản tổng có phần giảm mạnh khi chỉ có 22,2 triệu CP và 282,08 tỷ đồng được giao dịch bởi thỏa thuận phiên này chỉ giao địch ở mức 4,9 triệu CP tương ứng 36,5 tỷ với đa phần giao dịch SHB gần 25 tỷ AAV gần 10 tỷ. Trên sàn thanh khoản có phần cải thiện mạnh trong phiên các CP dẫn dắt nghiêng về phía mã tăng với ACB, SHB giữ giá để PVS(+0,9%), VCG(+6%) hỗ trợ giữ sắc xanh cho chỉ số. Dù vậy độ rộng vẫn nghiêng mạnh về phía mã giảm ở phần còn lại với Thống kê cuối phiên sàn HNX có 52 mã tăng / 82 mã giảm
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại mua ròng 1,46 tỷ (Mua 4,76 tỷ - Bán 3,29 triệu), chiếm 3,76% tổng thanh khoản 2 chiều, tăng mạnh về giá trị và tỷ trọng so với phiên trước. Khối ngoại phiên này chủ yếu mua PVS(Mua 3,1 tỷ) và sang tay SHB(Mua 1 tỷ – Bán 0,9 tỷ).
  
• Ngành Ngân Hàng:(9/17 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản duy trì ở mức tương đối cao so với ngắn hạn khi duy trì đa phần ở 20-50 tỷ, đứng đầu là VCB với 70 tỷ ở phiên này. Sau phiên đồng pha tăng mạnh ở phiên cuối tuần trước thì thanh khoản chỉ duy trì ở mức tương đối nên phần lớn CP ngành ngân hàng có phiên phân hóa có tăng có giảm hay giữ giá như VCB, VPB, MBB, ACB, SHB, chiều giảm có TCB, STB, HDB, BID, TPB quanh -0.5-2% ở chiều ngược lại thì ngoài CTG chủ yếu sắc xanh ở các CP có giá trị giao dịch ở mức thấp dưới 10 tỷ. Khối ngoại có phiên sang tay mạnh VCB số ít ở STB trong khi bán mạnh EIB. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò đáy: Test Đáy: Tạo đáy: CTG, VIB Trung tính: TCB(bán tháo), HDB Tích cực: VCB(T+2), ACB(T+2), MBB(T+2), BID(T+2), VPB(T+2), LPB(T+4 – tích lũy), SHB(T+6 – tích lũy) Rung lắc: Tạo đỉnh: Tiêu cực: STB(đáy cũ),
• Ngành Bất Động Sản: (12 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản phục hồi nhẹ với khá nhiều CP ở nhóm đầu quanh 30-50 tỷ. Tuy nhiên cũng chính nhóm này với những CP vốn hóa lớn như VINGROUP, CII, NVL hay những CP có mùi đầu cơ như FLC, SCR có phiên giảm sâu quanh 1-2,5% khi đón nhận lực cơ cấu mạnh từ khối ngoại trong khi đó sắc xanh nhẹ có ở NLG, TCH, NDN, ITA, HAG hay tăng trần có VRC tạo phiên phân hóa có tăng có giảm cho ngành BĐS. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ____
• Chứng khoán: (0 CP có KLGD trên 1 triệu CP – 0 CP giao dịch trên 100 tỷ). Thanh khoản phiên duy trì ở mức thấp khi đầu ngành SSI cũng chỉ có hơn 14 tỷ và phần còn lại chủ yếu dưới 10 tỷ qua đó chịu áp lực giảm mạnh quanh 1-2%, sắc xanh hiếm hoi chỉ có ở SHS, VCI, TVC dưới 1%, phiên này khối ngoại tiếp tục mua ròng mạnh chứng chỉ quỹ E1VFVN30. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như:____
• CPTPP: Nhóm được hưởng lợi mạnh mẽ về thuế quan khi tradewar đang bùng nổ giữa Mỹ – Trung Quốc qua đó làn sóng dịch chuyển sản xuất phần nào hỗ trợ cho BĐS Khu Công Nghiệp hay thuế quan đánh mạnh vào Trung Quốc hỗ trợ các ngành Thủy sản, Dệt may có lợi thế cạnh tranh khi nhập vào Mỹ so với hàng Trung Quốc, bên cạnh đó là các dịch vụ về Logictic, vận chuyển. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ____
• Đầu ngành - Vốn hóa lớn: Chịu tác động mạnh ở các CP VINGROUP bên cạnh số ít như TCB, NVL, HPG, HVN, VJC có phiên kéo giảm sâu trong khi nhóm nền như bank, dầu khí giữ giá khá tốt và tránh tác động đến chỉ số. Phiên này các vốn hóa lớn được khối ngoại sang tay nhau mạnh đồng thời tích lũy trên sàn ở một số CP quanh 10-20 tỷ. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ____
  NHẬN ĐỊNH
• VNI-Index: 946,95 điểm – Trung tính: Chỉ số tạo đáy bất thành và giảm điểm trở lại xu hướng trung tính và nằm dưới ngưỡng hỗ trợ MA5 948,2-951,3 điểm cũng như là vùng đáy cũ khởi tạo gần nhất ở 945 điểm bởi áp lực từu số ít CP vốn hóa lớn chưa chỉnh như HVN, VJC hay sức nóng râm ran từ SAB, VCB nên chủ yếu kéo chỉ số trong khi nhóm nền bank, dầu khí và một số vốn hóa lớn, VN3 khác giữ giá cũng như tạo nền cho chỉ số khá tốt bằng chứng là xu hướng kỹ thuật của các CP ở babk, VN30 không thay đổi nhiều dù thị trường có phiên đồng pha giảm điểm. Do đó khả năng chỉ số sẽ tiếp tục giằng co test đáy 945 điểm lần nữa và phục hồi nhẹ lại vùng hỗ trợ MA5 nhờ các CP bank cũng như VN30 đã tiếp cận đáy và vùng quá bán đã cho tín hiệu test đáy – tạo đáy ở phiên vừa qua.
  (Dự đoán: Biểu đồ kỹ thuật chỉ số VNI-INDEX tuần 17-21.06.2019 )

• HNX-Index: 103,5 điểm – Dò đáy: Tín hiệu tích cực xuất hiện khi chỉ số đã thay đổi sang dò đáy nhờ các CP bank có phiên giữu giá trong khi PVS, VGC hỗ trợ sắc xanh cho chỉ số vầ đồng thời kéo MSCD trở lại xu hướng tích cực sau phiên vừa qua nên khả năng chỉ số duy trì đúng xu hướng dự đoán đầu tuần là tiếp cận đỉnh cũ trước khi xác nhận phục hồi trở lại tét MA20 – 104,4 điểm.
  (Dự đoán biểu đồ kỹ thuật chỉ số HNX-INDEX – tuần 17-21.06.2019)

KHUYẾN NGHỊ

• Phiên chứng kiến tác động mạnh của vốn hóa lớn lên chỉ số, nhất là nhóm VINGROUP bên cạnh các CP chưa chỉnh sau nhịp sóng ngắn hạn như HVN, VJC hay trong diện cơ cấu của ETFs như HPG đã tác động đến chỉ số, bên cạnh đó NĐT cũng nên chú ý đến những SAB, VCB vốn duy trì ở đỉnh ngắn hạn khá lâu và tạo bước sóng tương đối họp lý cho chốt lời. Ở diễn biến khác theo quan sát khả năng các lệnh thỏa thuận CP của ETFs đã được thực thực hiện ở phiên vừa qua đồng thời khối ngoại tiếp tục duy trì gom hàng VN30 ở mức tương đối mạnh, bởi về lý thuyết khi đánh giá về KHKD của doanh nghiệp hay các nhóm ngành được ETFs để ý thì vùng hiện tại chỉ thích hợp cho việc tích lũy đàu tư theo xu hướng trung dài hạn trong khi chiều bán vẫn ở quan điểm cơ cấu danh mục hơn là tín hiêu xấu của DN có CP bị bán mạnh và thị trường hiện tại chỉ thiếu dòng tiền xác hỗ trợ khi đa phần chờ cái gì đó rõ ràng hơn sau đáo hạn Phái Sinh, ETFs hay FEDs. Do đó khuyến nghị NĐT trung – dài hạn tập trung duy trì tích lũy CP có sẵn trên danh mục ở các nhịp test đáy – tạo đáy này với các CP đã theo dõi và phân tích. Trong khi đó NĐT ngắn hạn có thể tập trung ở bank để hạn chế rủi ro ở giai đoạn thị trường tác động mạnh đến VN30 và chưa thực sự hút thanh khoản mạnh.
• TH1: (Test 945 điểm và phục hồi ). Thị trường chịu tác động tâm lý từ các vốn háo lớn và các CP chưa chỉnh kỹ thuật trong khi đó nhóm nền ở bank, dầu khí duy trì khá tốt vị thế tạo nền bên cạnh các VN30 cho tín hiệu test đáy - tạo đáy ở khá nhiều CP nên NĐT vẫn có thể kỳ vọng vào phiên phục hồi sau khi kiểm định lại đáy cũ
• TH2 Mua mới: NĐT tham gia đầu tư theo P/E có thể chọn cổ phiếu với P/E 10-15 lần và đón nhận cổ tức bằng tiền như một khoản đầu tư hiệu quả hơn là tốc độ tăng giá và cơ bản doanh nghiệp làm ăn ổn định trong tương lai. NĐT có thể xem xét như HPG, VGT, DPM và các CP có KQKD 2018 khả quan cùng P/E thấp. Khuyến nghị 2019: Chủ yếu tập trung tích lũy trung dài hạn, NĐT ngắn hạn trading trên danh mục, hoặc theo sóng KQKD. Nhóm trú ẩn: Điện, Dệt May, Công nghệ . Nhóm sóng ngắn hạn: Bank, dầu khí, chuyển sàn, thoái vốn. Nhóm dài hạn: Đầu ngành có KQKD 2018 khả quan chờ tín hiệu họp ĐHCĐ, công nghệ, dệt May.

• ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên, NĐT có thể xem lại các bài nhận định trong quá khứ tại trang cá nhân: https://blogdaovietanh.blogspot.com

• Nhận định thị trường, DM Khuyến nghị: là trên quan điểm phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách Hàng có TKCK làm nguồn tham khảo, cảm ơn NĐT đã tin tưởng trong mọi trường hợp. Thân

Thanks & Best regards

Các dự báo kỹ thuật chỉ để lướt sóng ngắn hạn hoặc làm điểm vào khi giải ngân trugn - dài hạn:

- Dò đáy: CP chỉ vừa cho tín hiệu dừng giảm 1,2 phiên và chưa có tín hiệu giải ngân ( Tùy trạng thái TK)

- Test đáy: CP đã cho tín hiệu giải ngân thăm dò (giải ngân)

- Tạo đáy: CP cho tín hiệu giải ngân (giải ngân)

- Trung tính: CP chưa rõ xu hướng, có thể tăng, giảm, phân phối, tích lũy (quan sát)

- Tích cực: Cổ phiếu đã cho xu hướng tăng, chưa cho tín hiệu đảo chiều (nắm giữ)

- Rung lắc: CP có dấu hiệu chốt lời ngắn hạn, NĐT nên chốt ở phiên sau trong ATO hoặc giá xanh (hạ tỷ trọng)

- Tạo đỉnh: CP đảo chiều, cho xu hướng giảm (hạ tỷ trọng)

• Tiêu cực: CP giảm đều chưa cho dấu hiệu dừng (tùy trạng thái TK)