NOTEDAILY - BẢN TIN NGÀY 16.07.2019: Kiểm tra 960-965 điểm và phục hồi

NOTE DAILY

VNI-Index: Tiêu cực– HNX-Index: Rung lắc – VN30: Trung tính

Ngắn hạn: tập trung DỆT MAY

Dài hạn: Tập trung vào Bank, CPTPP, VN30 mùa KQKD quý 2 đón nhận sóng mới, luân chuyển trụ

TÓM TẮT PHÊN GIAO DỊCH TRƯỚC

• Trên sàn HOSE: Chỉ số VNIndex mở cửa phiên đầu tuần trong sắc đỏ nhẹ với lực giảm 2,87 điểm(-0,29%) khi đóng cửa, chốt phiên tại 972,53 điểm. Thanh khoản phiên duy trì ở mức cao với 150,55 triệu CP ứng với 3.567,44 tỷ đồng – Trong đó thỏa thuận giao dịch tăng mạnh với 32,8 triệu CP và 890,45 tỷ, tâp trung chủ yếu ở ROS 135 tỷ VPB 109,5 tỷ HNG 78 tỷ GEX 77 tỷ FPK 70,8 tỷ VJC 70,2 tỷ /vnd 47,3 tỷ. Trên sàn thanh khoản duy trì tương đồng phiên trước với 2 CP trên 100 tỷ và 11 CP trên 50 tỷ với chủ yếu là VN30, Bank thu hút được thanh khoản trong phiên sự giằng co từ điểm số có phần mạnh mẽ khi tiếp tục chịu tác động của một số vốn hóa lớn ở VINGROUP hay SAB, MSN, HPG, VNM trong khi đó bank và một số VN30 hỗ trợ giữ giá tạo nền cho thị trường cũng như kìm hãm tác động tiêu cực của chỉ số với VCB, TCB, MWG kéo tăng gần 2 điểm. Thống kê cuối phiên sàn HOSE có 148 mã tăng / 148 mã giảm.
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại chỉ bán ròng 0,79 tỷ (Mua 238,72 tỷ - Bán 239,51 tỷ), chiếm 13,4% tổng thanh khoản 2 chiều, giảm mạnh về giá trị chiều và tỷ trọng lại so với phiên trước. Chiều mua ròng: VCB(Mua 51,4 tỷ - Bán 4 tỷ), BMP(Mua 12,5 tỷ), BVH(Mua 11,9 tỷ - Bán 1,5 tỷ), Một số CP mua ròng dưới 10 tỷ: ACL, DXG, GAS, HNG, HVN, PPC, PTB, PVD, SSI, VGC. Chiều bán ròng: VNM(Mua 19,1 tỷ - Bán 42,6 tỷ), MSN(Mua 2,2 tỷ - Bán 32,7 tỷ), HPG(Mua 6,9 tỷ - Bán 28,8 tỷ), VHM(Mua 3 tỷ - Bán 15,3 tỷ), Một số CP bán ròng dưới 10 tỷ: BID, BMI, DLG, DPM, GIL, HBC, HCM, IJC, KDH, LIX, PC1, PHR, PLX, VJC.Sang tay – Đảo hàng: VRE(Mua 36,4 tỷ - Bán 22,9 tỷ), SAB(Mua 14,8 tỷ - Bán 16,7 tỷ), VIC(Mua 6,4 tỷ - Bán 9 tỷ), HDB(5,2 tỷ), VHC(Mua 4,3 tỷ - Bán 3,2tỷ), POW(Mua 3,3 tỷ - Bán 4,6 tỷ), VPB(1,9 tỷ), VSC(1,2 tỷ). Khối ngoại có phiên giảm mạnh về thanh khoản và tập trung chủ yếu phiên này mua mạnh ở VCB hơn 50 tỷ trong khi bán ta những VNM, MSN, HPG quanh 20-30 tỷ còn lại chủ yếu số ít giao dịch dưới 10 tỷ và sang tay ở VRE, SAB ở mức tương đối.
• 
  
• Trên sàn Hà Nội: Chỉ số HNX-Index tiếp tục giảm nhẹ 0,24 điểm(-0,23%) ở phiên đầu tuần, đóng cửa chỉ số tại 105,61 điểm. Thanh khoản phiên giảm mạnh khi chỉ có 23,2 triệu CPvà 347,64 tỷ đồng được giao dịch – Trong đó thỏa thuận tăng mạnh lên 4,3 triệu CP ứng với 66,9 tỷ đồng, tập trung phần lớn ở SHB 17 tỷ HHC 19,9 tỷ DNP 15 tỷ. Trên sàn thanh khoản dù dụt giảm nhưng vẫn duy trì ở mức tương đối với nhóm dẫn dắt chủ yếu quanh 20-50 tỷ trong đó ACB giảm nhẹ tác động lên chỉ số dù sự hỗ trợ có ở khá nhiều CP như NDN, TNG, VCG, VCRtăng mạnh đều trên 1% nhưng PVS chỉ giữ ở tham chiếu qua đó thiếu tỷ trọng kéo điểm cần thiết. Phiên này sự giằng co thể hiện ở độ rộng thị trường với 73 mã tăng / 72 mã giảm.
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại tiếp tục mua ròng 3,46 tỷ (Mua 5,75 tỷ - Bán 2,29 triệu), chiếm 2,31% tổng thanh khoản 2 chiều, giảm mạnh về giá trị và tỷ trọng so với phiên trước. Khối ngoại phiên này mua ở PVS(Mua 2,1 tỷ), DGC(Mua 1,1 tỷ) trong khi bán VGS(Bán 1 tỷ).
• 
  
• Ngành Ngân Hàng:(7/17 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản sụt giảm nhẹ nhưng vẫn duy trì mức tương đối tốt khi đa phần giao dịch trên 20 tỷ trong đó VCB, MBB, TCB đều trên 50 tỷ đồng thời dẫn dắt nhóm tăng với CTG, VPB, VIB, TPB tạo độ rộng với lực tăng mạnh so với số ít giảm nhẹ như STB, BID, ACB, HDB chủ yếu dưới 0,5%. Phiên này chỉ có VCB được khối ngoại mua mạnh trong khi sang tay số ít ở VPB, HDB. VềPTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ___
• Ngành Bất Động Sản: (11 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản có phần cải thiện và mạnh mẽ ở nhóm VINGROUP so với phiên trước cũng như toàn ngành với nhóm đầu có khá nhiều CP trên 20 tỷ trong phiên phân hóa có tăng có giảm ở biên độ mạnh quanh 1-1,5%. Trong đó chiều tăng là những VRE, NBB, NDN, KBC, NTL, VCR, NTC trong khi chiều giảm gồm các vốn hóa lớn như VIC, VHM hay HAG, PDR, NVL, TCH, NLG.Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ___
• Chứng khoán: (0 CP có KLGD trên 1 triệu CP – 0 CP giao dịch trên 100 tỷ). Thanh khoản tiếp tục sụt giảm khi đầu ngành SSI cũng chỉ hơn 19 tỷ và giảm nhẹ còn lại đều giao dịch vùng thanh khoản thấp và đồng pha giữ ở tham chiếu là chủ yếu. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ___
• CPTPP: Nhóm được hưởng lợi mạnh mẽ về thuế quan khi tradewar đang bùng nổ giữa Mỹ – Trung Quốc qua đó làn sóng dịch chuyển sản xuất phần nào hỗ trợ cho BĐS Khu Công Nghiệp hay thuế quan đánh mạnh vào Trung Quốc hỗ trợ các ngành Thủy sản, Dệt may có lợi thế cạnh tranh khi nhập vào Mỹ so với hàng Trung Quốc, bên cạnh đó là các dịch vụ về Logistic, vận chuyển. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ___
• Đầu ngành - Vốn hóa lớn: Phân hóa có tăng có giảm và chịu tác động giằng co ở một số CP trong đó phần lớn biến động nhẹ quanh tham chiếu trong khi vốn hóa lớn như VINGROUP hay SAB, MSN, HPG, VNM kéo giảm đến 5,5 điểm trong khi đó bank và một số VN30 hỗ trợ giữ giá tạo nền cho thị trường cũng như kìm hãm tác động tiêu cực của chỉ số với VCB, TCB, MWG kéo tăng gần 2 điểm. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ___
  NHẬN ĐỊNH
• VNINDEX: 972,53 điểm – Tiêu cực: Chỉ số sau phiên xác nhận tạo đỉnh và bước vào chu kỳ chỉnh kỹ thuật dưới tác động của các CP vốn hóa lớn như VIC, VHM, MSN, VNM và chỉ được hỗ trợ bởi nhóm nền bank hut thanh khoản và giữ giá khá tốt ở các phiên vừa qua kể cả T+ hay lực chốt ngắn hạn đều vượt qua khá nhẹ nhàng và làm trụ thay cho các vốn hóa lớn đang chỉnh kỹ thuật. Về kỹ thuật hiện tại chỉ số tiếp cận ngưỡng dưới vùng hỗ trợ MA5 972,1-974,4 điểm và khả năng sẽ tiếp cận vùng 960-965 điểm trong các phiên tới gần xích lại gần hơn với MA20 hiện ở 962-9 điểm trước khi có sự đồng pha của các trụ tạo xu hướng mạnh mẽ hơn bởi thanh khoản hiện tại có phần sụt giảm ở vốn hóa lớn và là nguyên nhân chính dẫn đến thiếu động lực cho các nhóm trụ trước thềm đáo hạn Phái Sinh 18.07.2019.
  
  (Dự đoán: Biểu đồ kỹ thuật chỉ số VNI-INDEX tuần 15-19.07.2019 )

• HNXINDEX: 105,61 điểm – Rung lắc: Đảo chiều tín hiệu dù phát ra nhẹ nhàng nhưng với việc chịu ảnh hưởng mạnh bởi ACB cũng cho tín hiệu tương đồng trong khi dòng tiền có phần chựng lại ở các nhóm khác khiến động lực cũng như tín hiệu tích cực của chỉ số yếu đi và qua đó khả năng lực test mạnh lại dòng tiền tại 105 điểm sẽ mạnh mẽ hơn theo quán tính trước khi xu hướng phục hồi được xác nhận sau đó
  
  (Dự đoán biểu đồ kỹ thuật chỉ số HNX-INDEX – tuần 15-19.07.2019)

KHUYẾN NGHỊ

• Khối ngoại bất ngờ đứng ngoài khi các vốn hóa lớn ảnh hưởng mạnh đến điểm số trước khi có KQKD quý 2 cũng như tiền phiên đáo hạn Phái Sinh 18.07.2019 và việc công bố danh mục VN30 cũng phần nào ảnh hưởng đến lực cầu ngắn hạn của nhóm VIGNROUP, vốn hóa lớn trước các phiên thời vụ Phái Sinh. Qua đó với những gì thị trường đang thể hiện và sự tích cực có vẻ hỗ trợ các nhóm có lợi thế KQKD như bank, CPTPP thì NĐT trung dài hạn đã có thể tận dụng nhịp chỉnh và tác động đến tâm lý ngắn hạn gia tăng tỷ trọng ở các nhóm bank, dệt may, BĐS KCN nhằm chuẩn bị cho chu kỳ đầu tư 6 tháng cuối năm tại các mùa KQKD sau. NĐT ngắn hạn chú ý dệt may khi chưa có nhiều DN công bố KQKD nhưng được dự báo khả năng hoàn thành cao và tín hiệu “cầu giá cao” đã nhen nhóm trở lại.
• Trường hợp 1: ( Kiểm tra 960-965 điểm và phục hồi). Thị trường chịu ảnh hưởng bởi vốn hóa lớn trong khi dòng tiền duy trì khá tốt ở bank hay nhen nhóm dịch chuyển ngắn hạn sang CPTPP trú ẩn và chờ tin nên khả năng nhịp chỉnh kỹ thuật duy trì phiên này theo quán tính nhằm tiếp cận gần hớn với MA20 nhưng khả năng phục hồi sau đó khá cao với tin tức hỗ trợ từ Vĩ mô, dòng tiền hỗ trợ ở nhóm nền và KQKD chưa được công bố ở nhóm vốn hóa lớn. Khuyến nghị: NĐT trung dài hạn tích lũy 80% danh mục vào CPTPP, bank trong khi NĐT ngắn hạn chú ý dệt may ở phiên này nhằm tránh tác động từ T+ ở đáo hạn PS 18.07.2019.
• Trường hợp 2 (Mua mới): NĐT tham gia đầu tư theo P/E có thể chọn cổ phiếu với P/E 10-15 lần và đón nhận cổ tức bằng tiền như một khoản đầu tư hiệu quả hơn là tốc độ tăng giá và cơ bản doanh nghiệp làm ăn ổn định trong tương lai. NĐT có thể xem xét như HPG, VGT, DPM và các CP có KQKD 2018 khả quan cùng P/E thấp. Khuyến nghị 2019: Chủ yếu tập trung tích lũy trung dài hạn, NĐT ngắn hạn trading trên danh mục, hoặc theo sóng KQKD.Nhóm trú ẩn: Điện, Dệt May, Công nghệ . Nhóm sóng ngắn hạn: Bank, dầu khí, chuyển sàn, thoái vốn. Nhóm dài hạn: Đầu ngành có KQKD 2018 khả quan chờ tín hiệu họp ĐHCĐ, công nghệ, dệt May.

• ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên, NĐT có thể xem lại các bài nhận định trong quá khứ tại trang cá nhân: https://blogdaovietanh.blogspot.com

• Nhận định thị trường, DM Khuyến nghị: là trên quan điểm phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách Hàng có TKCK làm nguồn tham khảo, cảm ơn NĐT đã tin tưởng trong mọi trường hợp. Thân

Thanks & Best regards

Các dự báo kỹ thuật chỉ để lướt sóng ngắn hạn hoặc làm điểm vào khi giải ngân trugn - dài hạn:

- Dò đáy: CP chỉ vừa cho tín hiệu dừng giảm 1,2 phiên và chưa có tín hiệu giải ngân ( Tùy trạng thái TK)

- Test đáy: CP đã cho tín hiệu giải ngân thăm dò (giải ngân)

- Tạo đáy: CP cho tín hiệu giải ngân (giải ngân)

- Trung tính: CP chưa rõ xu hướng, có thể tăng, giảm, phân phối, tích lũy (quan sát)

- Tích cực: Cổ phiếu đã cho xu hướng tăng, chưa cho tín hiệu đảo chiều (nắm giữ)

- Rung lắc: CP có dấu hiệu chốt lời ngắn hạn, NĐT nên chốt ở phiên sau trong ATO hoặc giá xanh (hạ tỷ trọng)

- Tạo đỉnh: CP đảo chiều, cho xu hướng giảm (hạ tỷ trọng)

• Tiêu cực: CP giảm đều chưa cho dấu hiệu dừng (tùy trạng thái TK)

Thanks & Best regards ĐÀO VIỆT ANH / CHUYÊN VIÊN TƯ VẤN anhdv@acbs.com.vn / 0977513911 CÔNG TY TNHH CHỨNG KHOÁN Á CHÂU - ACBS 02838234159 - 220  41 Mạc Đỉnh Chi, P. Đakao, Q.1, TPHCM acbs.com.vn