NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG
VNI-Index: Trung tính – HNX-Index: Tiêu cực – VN30: Tiêu cực
Ngắn hạn: Quan sát , trading trên danh mục, không mua mới Dài hạn: tích lũy dần và cơ cấu ở tín hiệu test đáy – tạo đáy, chú ý dòng tiền vùng 950-960 điểm và nhóm CPTPP
Khối ngoại tiếp tục đứng ngoài. Chú ý CP đã cho Kế Hoạch KD và đã chiết khấu nhóm đầu ngành, CPTPP
- Trên sàn HOSE: Chỉ số VNI-Index chốt phiên giữa tuần tại 972,1 điểm, giảm 5,07 điểm(-0,52%). Thanh khoản phiên tăng mạnh với 186,7 triệu CP và 4.253,77 tỷ đồng được giao dịch – Trong đó thỏa thuận chiếm đến 38,2 triệu CP ứng với 1.220,81 tỷ đồng, tập trung đa phần ở EIB 172,78 tỷ VHM 167,6 tỷ PDR 117,1 tỷ VRE 97,2 tỷ VJC 59,2 tỷ SAB 48,9 tỷ bên cạnh một số quanh 30-40 tỷ như HDB, VNM, MSN. Trên sàn thanh khoản có phần cải thiện hơn phiên trước với 4 CP được giao dịch trên 100 tỷ bên cạnh 14 CP có thanh khoản trên 50 tỷ trong phiên giao dịch tiếp tục chịu áp lực kéo điểm mạnh từ nhóm CP vốn hóa lớn từ VINGROUP cùng với VNM, BID chiếm phần lớn thanh khoản giảm điểm bên cạnh là lực chốt mạnh ở cuối phiên nhắm vào những AAA, HSG, TCM, LCG, HDC khiến các CP này giảm mạnh chạm sàn là những điểm nhấm trong phiên giao dịch vừa qua. Trong khi đó các ngành khác như dầu khí, BĐS, Bank dù có sự cải thiện ở một số CP nhưng lực phân hóa vẫn nghiêng mạnh về số mã giảm với biên độ quanh 0,5-2% ngoại trừ nhóm đầu ngành và VN30 có phần cải thiện nhẹ về số mã tăng so với phiên trước. Thống kê cuối phiên sàn HOSE có 112 mã tăng / 189 mã giảm.
- Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại tiếp tục mua ròng mạnh 161,51 tỷ (Mua 856,59 tỷ - Bán 695,07 tỷ), chiếm 36,48% tổng thanh khoản 2 chiều, tiếp tục tăng mạnh ở chiều và cả tỷ trọng cũng có sự cải thiện đáng kể. Chiều mua ròng: MSN(Mua 101 tỷ - Bán 40,3 tỷ), GAS(Mua 38,8 tỷ - Bán 3,2 tỷ), VCB(Mua 24 tỷ - Bán 9,7 tỷ), PVD(Mua 15,2 tỷ – Bán, 4,2 tỷ), E1VFVN30(Mua 10,2 tỷ), Một số CP mua ròng dưới 10 tỷ: AAA, AST, BWE, CII, CRE, DXG, HDB, HT1, IDI, KBC, NVL, PPC, ROS, SCS, SMC, STB, VHC.Chiều bán ròng: PLX(Mua 9,7 tỷ - Bán 22,8 tỷ), GEX(Bán 10 tỷ), SSI(Mua 13 tỷ - Bán 23,3 tỷ), VJC(Mua 2 tỷ - Bán 12,6 tỷ), Một số CP bán ròng dưới 10 tỷ:BIC, BID, BMP, CSV, DCM, DHC, DRC, HSG, KDH, LHG, NT2, NTL, PGC, PHR, POW, PTB, SBT, VND. Sang tay – Đảo hàng: VHM(Mua 214,7 tỷ - Bán 194,7 tỷ),VRE(Mua 131 tỷ - Bán 122,1 tỷ), VNM(67,6 tỷ), SAB(41 tỷ), VIC(Mua 63 tỷ - Bán 42,9 tỷ), HPG(Mua 13,2 tỷ - Bán 9,1 tỷ), BVH(6,4 tỷ), SVC(5,1 tỷ), PVT(Mua 6 tỷ - Bán 4,8 tỷ), FPT(2,4 tỷ), VPB(1,5 tỷ), VCI(1,4 tỷ). Khối ngoại tiếp tục duy trì đảo hàng mạnh ở nhóm VINGROUP bên cạnh VNM, SAB trong khi chiều mua cải thiện nhờ lực mua ở MSN, GAS, VCB ở chiều ngược lại chỉ có PLX, GEX bị bán nhẹ.
- Trên sàn Hà Nội: Chỉ số HNX-Index tiếp tục giảm mạnh 0,68 điểm (-0,54%), chốt phiên tại 106,43 điểm. Thanh khoản phiên tăng mạnh lên 40,4 triệu CP và 619,08 tỷ đồng – Trong đó thỏa thuận giao dịch đến 10,2 triệu CP và 227,18 tỷ đồng, tập trung đa phần ở VGC 159,2 tỷ DL1 27,3 tỷ VC3 23,5 tỷ. Trên sàn HXN thanh khoản chỉ tập trung mạnh ở CP PVS với hơn 134 tỷ nhưng vẫn không giúp CP này giữ vững sác xanh, qua đó kéo tâm lý e ngại bao trùm lên phần còn lại vốn đa phần giao dịch quanh 10-20 tỷ nên lực đỡ hầu như không có và đồng pha giảm quanh 1-3% kéo chỉ số giảm sâu, giảm mạnh phiên này có NDN, TNG trên 4%. Thống kê cuối phiên sàn HNX có 77 mã tăng / 78 mã giảm.
- Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại duy trì mua ròng 11,92 tỷ (Mua 25,54 tỷ – Bán 13,62 tỷ), chiếm 6,33% tổng thanh khoản 2 chiều, giảm mạnh về giá trị và cả tỷ trọng so với phiên trước. Phiên này khối ngoại tập trung chủ yếu ở PVS(Mua 17,5 tỷ – Bán 11,3 tỷ), VGC(Mua 4,9 tỷ) trong khi bán ra WCS(Bán 1,1 tỷ).
- Ngành Ngân Hàng:(7/17 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản có phần đảo chiều giảm lại so với phiên trước khi chủ yếu được giao dịch quanh 20-50 tỷ, cao nhất ở MBB cũng chỉ gần 60 tỷ. Phiên này ngành ngân hàng dù thanh khoản khá yếu nhưng có sự cải thiện ở một số CP quay trở lại sắc xanh như VPB, VCB, TCB, TCB tạo phiên phân hóa trước lực giảm của đa số CP còn lại đều quanh 0,5-2,5%. Khối ngoại vẫn bỏ qua ngành ngân hàng chỉ chỉ có lực mau nhẹ từ STB, bán nhẹ BID. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò đáy: VCBTest Đáy: VPB, Tạo đáy: Trung tính: MBB, SHB, BID, VIB, TPB Tích cực: HDB(T+1), Rung lắc: Tạo đỉnh: Tiêu cực: CTG, ACB, LPB
- Ngành Bất Động Sản: (15 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 1 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản tăng nhẹ ở các CP penny hay một số giữ sắc xanh nhẹ như NLG, HAG, ASM, NVL hay thanh khoản cũng chỉ giao dịch đa phần quanh 15-30 tỷ thì phần còn lại đều giảm mạnh với lực bán có phần áp đảo bắt nguồn từ nhóm VINGROUP lan tỏa sang các CP khác trong ngành vốn đã có sóng ngắn hạn nên kéo phần lớn phân hóa về số mã giảm quanh 1-3%, giảm mạnh có HDC, OGC, SJS, QCG giảm sàn. Khối ngoại phiên này chủ yêu đảo hàng ở nhóm VINGROUP và chỉ chỉ mua nhẹ ở KBC, DXG. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như:Dò đáy: CEO, NVL Test Đáy: LDG Tạo đáy: HBC Trung tính: DXG, KBC, PDR Tích cực: HDG(T+1), NLG(T+2 sóng 3) Rung lắc: Tạo đỉnh: Tiêu cực:SCR.
- Chứng khoán: (3 CP có KLGD trên 1 triệu CP – 0 CP giao dịch trên 100 tỷ). Thanh khoản duy trì ở mức thấp và phân hóa mạnh về số mã giảm ở phiên này quanh 0,5-1,5%, tăng nhẹ có E1VFVN30, IBC, MBS quanh 1%. Khối ngoại phiên này bán mạnh SSI trong khi mua lại E1VFVN30.
- Đầu ngành - Vốn hóa lớn: Phân hóa nghiêng về số mã giảm với lực giảm tiếp tục kéo mạnh từ nhóm VINGROUP bên cạnh VNM, BID kéo chỉ số đến gần 6 điểm trong khi chiều ngược lại chỉ có VCB, GAS hỗ trợ gần 2 điểm. Phiên này các CP đầu ngành có sự phục hồi ở một số CP qua đó hỗ trợ chỉ số cũng như tâm lý thị trường bớt ảm đạm so với phiên vừa qua khi những dầu khí, BĐS bất ngờ bị chốt lời nặng nề. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò đáy: Test đáy: PNJ, BVH, Tạo đáy: SAB Tích cực: PLX(T+1), VIC(T+1), FPT(T+1), GAS(T+1), VJC(T+2), MSN(T+3), VHC(T+4), Trung Tính: VRE, VNM, VHM Rung lắc: Tạo Đỉnh: Tiêu cực: GEX, POW, HPG, SSI, HPG.NHẬN ĐỊNH
- VNI-Index: 972,1 điểm – Trung tính: Chỉ số chịu tác động từ nhóm CP vốn hóa lớn ngay đầu phiên la tỏa tâm lý e ngại bao trùm cả thị trường và lực chốt mạnh xuất hiện ở nhóm BĐS, dầu khí khiến độ rộng thị trường nghiêng mạnh về số mã giảm để lại lực hỗ trợ chỉ còn lại ở một số CP đầu ngành. Bước vào nữa cuối tuần giao dịch chỉ số có thể tiếp tục lình xình và cơ bản có thể một số CP vốn hóa lớn đầu ngành hỗ trợ chỉ số phục hồi kỹ thuật sau 2 phiên giảm sâu bên cạnh lực giảm kéo dài của nhóm nền bank nên chỉ số vẫn được kỳ vọng quay ở lại 980 điểm ở cuối phiên tiếp theo.(Dự đoán: Biểu đồ kỹ thuật chỉ số VNI-INDEX tuần 16-19.04.2019 )
- HNX-Index: 106,43 điểm – Tiêu cực: Chỉ số thiếu sự hỗ trợ từ nhóm bank trong khi PVS bị chốt lời mạnh khiến lực đồng pha nghiêng mạnh về số mã giảm qua đó kéo chỉ số giảm sâu vượt khỏi vùng tích lũy và đảo chiều xu hướng sang tiêu cực và NĐT ngắn hạn nen cẩ trọng nhịp này bỏi lực bán chốt lời từ PVS có thể khá mạnh đi kèm là lực bán tháo từ ACB khi giảm khỏi vùng hỗ trợ tích lũy quanh 30.000đ(Dự đoán biểu đồ kỹ thuật chỉ số HNX-INDEX – tuần 16-19.04.2019)
KHUYẾN NGHỊ
- Thị trường thiếu mạnh động lực từ dòng tiền lớn hỗ trợ trong khi ĐHCĐ của các nhóm nền chưa kết thúc qua đó thiếu động lực từ dòng tiền ngắn hạn ở bank để cân đối lại tâm lý hay chỉ số trước lực bán chốt lời khá mạnh từ nhóm dầu khí, BĐS dưới sự dẫn dắt tâm lý chốt lời từ VINGROUP. Điểm sáng hiêm hoi của thị trường phiên vừa qua là một số CP đầu ngành phục hồi nhẹ giúp chỉ số tránh phiên giảm sâu hưng thiếu sự đồng bộ về thông tin cũng như xu hướng về ngành của nền kinh kế. Do đó lực tăng vừa qua cảu nhóm đầu ngành có thể nói là hỗ trợ tức thời trong giai đoạn nhiễu thông tin của TTCK. Do đó duy trì KHUYẾN NGHỊ:thị trường có thể đón sóng ngắn hạn trở lại nhưng có thể không kéo dài bởi KQ từ ĐHCĐ của nhóm nền ngân hàng sẽ có tác động rất lớn đến thị trường do đó tiếp tục khuyến chị NĐT dài hạn vẫn dựa theo KẾ HOẠCH KINH DOANH để đánh giá hay định giá CP đầu tư nhằm dự đoán vùng giá dòng tiền lớn trở lại của CP đang nắm giữ và cơ cấu chuẩn bị các nhịp tích lũy tiếp theo sau khi P/E về mức hấp dẫn hơn quanh 10-15 tương ứng với biên lợi nhuận nắm giữ dài hạn là 5-7%/năm. Chú ý ngành BĐS đang đặt kế hoạch cao cho năm 2019 và nhiều CP có P/E hấp dẫn. Trong khi đó NĐT ngắn hạn Không nên bắt đáy ở các CP chưa rõ ràng về thông tin và nếu chịu được rủi ro có thể tham gia vào các nhóm đang hút dòng tiền ít hỏi của thị trường đang tập trung vào như dầu khí, BĐS trong ngắn hạn với tỷ trọng nhỏ 20-30% còn lại NĐT chỉ nên tập trung cho CP trung – dài hạn để tránh áp lực trong giai đoạn thông tin thị trường khá nhiễu.
- TH1: (Phục hồi 980 điểm ). Chỉ số có thể phục hồi trở lại nhờ động lực từ các CP đầu ngành cho điểm hồi kỹ thuật sau phiên vừa qua bên cạnh là các CP vốn hóa lớn có nhịp chiết khấu 2-3 phiên liên tiếp nên khả năng sẽ đồng pha hỗ trợ hồi kỹ thuật trong phiên này. Tuy nhiên nhịp này phù hợp cho NĐT cơ cấu danh mục ngắn hạn và theo dõi tham giá trung – dài hạn hơn là lướt sóng. KHUYẾN NGHỊ: Cơ hội chỉnh mạnh và đồng loạt này sẽ góp phần kéo P/E về mức hợp lý hơn và sát với mức kỳ vọng và Kế hoạch 2019 của phần lớn DN nên cơ hội tích lũy cho NĐT trung – dài hạn khi nhịp chỉnh giúp giá giảm về mức P/E hợp lý tính theo EPS kế hoạch 2019 khi đã xác định được ngành và CP sẽ tích lũy nắm giữ trong danh mục 3-6 tháng tới. Trong khi đó NĐT ngắn hạn cơ cấu mạnh danh mục khi có tin tức về ĐHCĐ của CP đang nắm giữ và nếu chịu được rủi ro cao có thể trading T+ với tỷ trọng thấp 20-30% Tài Sản quanh nhóm BĐS và Đầu ngành có tín hiệu TEST ĐÁY – TẠO ĐÁY.
- TH2 Mua mới: NĐT tham gia đầu tư theo P/E có thể chọn cổ phiếu với P/E 10-15 lần và đón nhận cổ tức bằng tiền như một khoản đầu tư hiệu quả hơn là tốc độ tăng giá và cơ bản doanh nghiệp làm ăn ổn định trong tương lai. NĐT có thể xem xét như HPG, VGT, DPM và các CP có KQKD 2018 khả quan cùng P/E thấp.Khuyến nghị 2019: Chủ yếu tập trung tích lũy trung dài hạn, NĐT ngắn hạn trading trên danh mục, hoặc theo sóng KQKD. Nhóm trú ẩn: Điện, Dệt May, Công nghệ . Nhóm sóng ngắn hạn: Bank, dầu khí, chuyển sàn, thoái vốn. Nhóm dài hạn: Đầu ngành có KQKD 2018 khả quan chờ tín hiệu họp ĐHCĐ, công nghệ, dệt May.
- ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên, NĐT có thể xem lại các bài nhận định trong quá khứ tại trang cá nhân: https://blogdaovietanh.
blogspot.com
- Nhận định thị trường, DM Khuyến nghị: là trên quan điểm phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách Hàng có TKCK làm nguồn tham khảo, cảm ơn NĐT đã tin tưởng trong mọi trường hợp. Thân
Thanks & Best regards
Các dự báo kỹ thuật:
- Dò đáy: CP chỉ vừa cho tín hiệu dừng giảm 1,2 phiên và chưa có tín hiệu giải ngân
- Test đáy: CP đã cho tín hiệu giải ngân thăm dò
- Tạo đáy: CP cho tín hiệu giải ngân
- Trung tính: CP chưa rõ xu hướng, có thể tăng, giảm, phân phối, tích lũy
- Tích cực: Cổ phiếu đã cho xu hướng tăng, chưa cho tín hiệu đảo chiều
- Rung lắc: CP có dấu hiệu chốt lời ngắn hạn, NĐT nên chốt ở phiên sau trong ATO hoặc giá xanh
- Tạo đỉnh: CP đảo chiều, cho xu hướng giảm
- Tiêu cực: CP giảm đều chưa cho dấu hiệu dừng
No comments:
Post a Comment