NHẬN
ĐỊNH THỊ TRƯỜNG
VNI-Index: Tích cực –
HNX-Index: Tích cực – VN30F1812: Tạo đáy
NĐT Ngắn hạn hạ tỷ trọng margin và dịch chuyển sang trung hạn
Tich lũy dài hạn, theo dõi
tích lũy CP nhóm CPTPP, đầu ngành, điện Chờ nhịp test đáy, tạo đáy để
tích lũy
Tập trung vào CP
theo sóng quý và KQKD tăng trưởng tích lũy 3-6 tháng có P/E tốt
Thanh khoản tập trung đầu
ngành, vốn hóa lớn. Phái sinh đáo hạn 17.01.2019
TÓM TẮT PHIÊN GIAO DỊCH
TRƯỚC
·
Trên sàn HOSE: Chỉ
số VNI-Index
phục hồi điểm số khá tốt khi chốt phiên tại 909,68 điểm, tăng 7,88 điểm(+0,87%).
Thanh khoản phiên khá tương đồng phiên trước khi giao dịch ở 126,9 triệu CP
ứng với 2.750,73
tỷ đồng, giảm về khối lượng nhưng tăng về giá trị - Trong
đó thỏa thuận giao dịch ở 21,04 triệu CP và 663,66 tỷ đồng, giảm mạnh so với
phiên trước và chỉ chiếm 23% tổng thanh khoản ở phiên này với số ít CP được thỏa
thuận mạnh như TPB 100,9 tỷ VND 72 tỷ TCB 50,8 tỷ bên cạnh khá nhiều trái phiếu
và CP với giá trị thỏa thuận thấp quanh 20 tỷ. Trên sàn sau phiên sáng
chỉ giao dịch cầm chừng và được CP vốn hóa lớn hỗ trợ thì trong phiên chiều
thanh khoản bật tăng trở lại và tập trung ở một số CP ngân hàng có vốn hóa lớn
tạo động lực lan tỏa sắc xanh lan rộng toàn thị trường với lực tăng chủ đạo từ 0,5-2,5% đi
kèm với ựu hỗ trợ mạnh mẽ từ khối ngoại nên chốt phiên có đến 2 CP giao dịch
trên 100 tỷ là MBB, ROS bên cạnh 8 CP có thanh khoản trên 50 tỷ trong đó có ROS, VNM ,VJC
giảm nhẹ dưới 1%. Nhóm tăng mạnh phiên này có ở dệt may TCM, DPM, PVT đều trên 3% trong
khi các CP Bất Động Sản trở lại mạnh mẽ hơn với VRE, DIG, ASM, VHM, HPX đều có lực
tăng trên 2%. Ngoài nhóm bank với BID, TCB, MBB, VCB thì các CP đầu ngành như VHM, GAS, MSN,
VRE đều tăng mạnh kéo chỉ số tăng gần 6 điểm. Thống kê cuối phiên
sàn HOSE có 190
mã tăng / 97
mã giảm.
·
Động thái Khối Ngoại:
Khối ngoại duy trì mua ròng đến 64,59 tỷ (Mua 479,27 tỷ - Bán 414,68 tỷ), chiếm 32,32%
tổng thanh khoản, tăng mạnh ở cả chiều mua và chiều bán kéo theo tỷ trọng của
khối ngoại tăng lên đáng kể so với thị trường. Chiều
mua ròng: VNM(Mua 65,2 tỷ
- Bán 27,1 tỷ), VRE(Mua 28 tỷ - Bán 3,2 tỷ), MSN(Mua 24 tỷ - Bán 1,7 tỷ), POW(Mua
30,6 tỷ - Bán 1,1 tỷ), VHM(Mua 12,1 tỷ - Bán 4,9 tỷ), NT2(Mua 8,2 tỷ), BID(Mua 10
tỷ - Bán 3,3 tỷ) Một số CP mua ròng
dưới 5 tỷ: GEX, DHC, DRC, DXG, MSN, NVL, PC1, SAB, Chiều
bán ròng: HPG(Mua
23,1 tỷ - Bán 44,3 tỷ), VJC(Mua 2,3 tỷ - Bán 26,8 tỷ), VIC(Mua 10,1 tỷ - Bán 23,7
tỷ), HDB(Mua 3,4 tỷ - Bán 12,7 tỷ), SSI(Mua 2,2 tỷ - Bán 10 tỷ), SVC(Mua 4,2 tỷ
- Bán 12,6 tỷ) CII(Bán 7,2 tỷ), HCM(Bán
5,7 tỷ), Một số CP bán ròng dưới 5 tỷ:
PTB, ANV, DCM, DGW, DHG, LHG, TDH, VND, Sang tay – Đảo hàng: TPB(89,9
tỷ), CTG(Mua 7,6 tỷ - Bán 9,4 tỷ), IMP(5,1 tỷ), FRT(3,5 tỷ), BVH(1,7 tỷ), PLX(1,1
tỷ), BMP(1,1 tỷ). Khối ngoại phiên này có lệnh thỏa thuận sang tay TPB gần
100 tỷ chiếm phần lớn tỷ trọng khối ngoại 2 chiều. Chiều mua phiên này xuất hiện
một số CP đầu ngành như VNM, MSN, VRE, POW đều ở mức tương đối 20-40 tỷ và số
ít ở VHM trong khi chiều bán có lực đảo ở HPG, VJC quanh 20 tỷ hay những VIC,
HDB, SSI, SVC có lực bán ròng quanh 10 tỷ. Như vậy khối ngoại phiên này tăng nhẹ
về thanh khoản so với phiên trước và giao dịch có chủ đích hơn ở một số CP đầu
ngành vốn hóa lớn.
·
Trên sàn Hà Nội:
Chỉ số HNX-Index
có phiên phục hồi về điểm số khi đóng cửa tại 102,58 điểm, tăng 1,01 điểm(+0,99%).
Thanh khoản phiên đạt 26,05 triệu CP và 385,43 tỷ đồng, tăng nhẹ so với
phiên trước – Trong đó thỏa thuận giao dịch ở 3 triệu CP ứng với 83,35 tỷ đồng, chiếm
41% tổng thanh khoản, tập trung chủ yếu ở lệnh thỏa thuận CP HHC 40,8 tỷ gần
50% thanh khoản cùng DNP 17,9 tỷ VC3 10,1 tỷ. Trên sàn dù thanh khoản
khá thấp nhưng có sự đồng thuận tăng điểm khá tốt ở cuối phiên nhờ động lực mạnh
mẽ từ TNG(+8,4%)
khi được hỗ trợ tâm lý khá tốt nhờ hưởng lợi khi CPTPP bắt đàu có hiệu lực bên
cạnh nhóm bank phục hồi đồng loạt khiến những ACB, SHB đồng pha lan tỏa cho
các CP dẫn dắt khác như PVS, VGC(+4%) dù chỉ giao dịch quanh vùng
20-50 tỷ nhưng đều tăng điểm quanh 1,5% và một số được hỗ trợ mua
ròng từ khối ngoại. Thống kê cuối phiên độ rộng sàn HNX nghiêng hẳn về bên tăng
với 75 mã
tăng /
53 mã giảm
·
Động thái Khối Ngoại:
Khối ngoại phiên này tiếp tục mua ròng 5,71 tỷ (Mua 13,9 tỷ - Bán 8,18 tỷ), chiếm 5,72% tổng thanh khoản, tăng mạnh về
giá trị và tỷ trọng so với phiên trước. Trong đó chiều mua
có VGC(Mua 5,8 tỷ) và PVS(Mua 5,3 tỷ - Bán 2,3 tỷ) được mua
ròng mạnh mẽ trong khi chiều bán là SHB(Bán
3,4 tỷ), TNG(Bán 1,1 tỷ).
·
Ngành Ngân Hàng:
(7/17 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP
– 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Đồng thuận tăng điểm với hầu tết đều tăng
quanh 0,5-2%, một số tăng mạnh như MBB(+2,6%), TCB(+2,5%), KLB(+5,8%) trong khi
chiều giảm chỉ có TPB(-4,3%) và VIB(-0,6%) cùng LPB giữ ở tham chiếu. Qua đó với
lực đồng pha tăng điểm cầu của khối ngoại vào một số CP hỗ trợ khá tốt cho chỉ
số như VCB, BID kéo chỉ số VNI-Index tăng mạnh hay lực cầu nội tham gia mạnh ở
MBB với hơn 100 tỷ đồng được giao dịch thì chỉ số ít CP có thanh khoản quanh 50
tỷ như VCB, CTG, TCB trong khi đa số đều dưới 20 tỷ. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi
như: Dò đáy: VIB,
LPB Test Đáy: VPB, SHB,Tạo đáy: ACB, VCB, BID,Trung tính: STB, Tích
cực: HDB(T+3), CTG(T+3), TCB(T+5), Rung lắc:
Tạo
đỉnh: Tiêu cực:
·
Ngành Bất Động Sản:
(11 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP –
0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản duy trì ở mức tương đối và tăng mạnh
ở một số CP vốn hóa lớn như VIC, VRE, NVL, VHM và duy trì sắc xanh khá tốt
qua đó tạo động lực dẫn dắt các CP trong ngành đồng pha tăng điểm với lực tăng
điểm, với nhóm tăng nhẹ trên tham chiếu chủ yếu giao dịch hơn 10 tỷ như DXG, CII, PDR, SJS
trong khi nhóm đầu cũng số ít giao dịch trong vùng trên 20 tỷ dù thanh khoản
không cải thiện mạnh nhưng tăng khá tốt như: KBC, ASM, DIG hay VRE, VHM.
Phiên này ngành BĐS với đa phần là các CP thị trường chỉ có VRC là đi
ngược thị trường giảm sâu hơn 4%.
·
Chứng khoán:
(1 CP có KLGD trên 1 triệu CP
– 0 CP
giao dịch
trên 100 tỷ). Thanh khỏa tiếp tục duy trì ở mức cực
thấp và chỉ SSI(+0,8%
25,8 tỷ) duy trì được sự đồng pha với thị trường cùng thanh khoản
cũng chỉ ở mức trung bình trong khi phần còn lại đều dưới 10 tỷ và giảm nhẹ.
·
Đầu ngành - Vốn hóa lớn:
Thị trường có phiên đồng pha mạnh mẽ củ nhóm đầu ngành vốn hóa lớn hỗ trợ chỉ số
tăng điểm mạnh mẽ sau khi duy trì trên ngưỡng tâm lý 900 điểm trong ngắn hạn và
có sự bức phá trong phiên vừa qua nhờ sự đồng pha mạnh mẽ của đa số CP trong đó nhóm
bank dẫn dắt với BID, TCB, MBB, VCB thì các CP đầu ngành như VHM, GAS, MSN,
VRE nổ lực kéo chỉ số đến gần 6 điểm mà không vấp phải lực cản đáng
kể nào của CP trong nhóm khi chỉ số ít CP chốt phiên đỏ nhẹ dưới 0,5% như VNM, SAB, VJC, ROS. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các
nhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò
đáy: SAB, PLX, Test đáy: FPT(khả năng sóng 2) Tạo đáy: Tích cực:
VJC(T+2), VIC(T+3), VRE(T+4), MSN(T+5), VNM(T+7), VHM(T+7), Trung Tính:
HPG, GAS,Rung lắc:
BVH, Tiêu cực: Tạo
Đỉnh:
NHẬN ĐỊNH
·
VNI-Index: 909,68 điểm – Tích cực: Chỉ số giảm nhẹ ngay đầu phiên về kiểm tra vùng hỗ
rợ MA5 phiên này ở 897-903 điểm và giao động rung lắc quanh 900 điểm và phục hồi
sau đó nhờ sự đồng pha của nhóm nền bank và các CP đầu ngành bên cạnh sự trợ
giúp của VNM, VHM hỗ trợ chỉ số vượt qua khỏi vùng MA20 – 901,9 điểm giúp vùng
ngắn hạn ôm trọn đường MA trung hạn sau khi đóng cửa phiên vừa qua. Xu hướng
này khá tích cực bởi có sự đồng thuận và vào trent kỹ thuật sau chuỗi dài bẻ
gãy các chỉ báo như RSI, MACD đã cho tín hiệu tốt hơn. Và hiện tại chỉ số vẫn
luôn duy trì ở ngưỡng trên vùng hỗ trợ MA5 và có thể tiếp tục xu hướng tăng điểm
trong ngăn hạn. Nhưng với chuỗi tăng khá dài và bắt đầu có sự trợ giúp của vốn
hóa lớn cũng tăng điểm 5-6 phiên gần nhất thì khả năng rung lắc và chỉnh kỹ thuật
sẽ xuất hiện trong ngắn hạn, nhưng với việc một số CP vốn hóa lớn khác như SAB,
PLX cũng gần như trở lại xu hướng vốn có thì có thể sẽ tiếp tục được hỗ trợ
giao động chỉnh trong phiên
và xu hướng ngắn hạn sẽ đi ngang tích lũy trong nữa cuối tuần giao dịch
quanh vùng 900-910 điểm.
·
HNX-Index: 102,58 điểm – Tạo đáy: Tín hiệu thay đổi khi nổ lực
của nhóm bank đã lan tỏa sang CP ACB bên sàn HNX bên cạnh các CP dẫn dắt có sự
đồng pha mạnh của các CP trên sàn vã duy trì thanh khoản ở mức trung bình khiến
chỉ số đảo chiều tín hiệu thành tạo đáy sau chuỗi duy trì tích lũy. Bên cạnh đó
các tín hiệu khác như RSI, MACD cũng đồng thuận hỗ trợ chỉ số và có thể giúp chỉ
số duy trì xu hướng tăng trong các phiên tới để kiểm tra ngưỡng trung hạn MA20 –
102,8 điểm. Kết phiên vừa qua chỉ số giao động quạnh vượt khỏi vùng MA5 và phục
hồi lại ở biên trên, tạo vùng hỗ trợ MA5 phiên này nở rộng biên độ ở 100,5-102
điểm.
KHUYẾN NGHỊ
Thanh khoản vẫn duy trì ở mức tương đối và ở trung bình tháng như những
phiên trước. Tuy nhiên với lực cầu khá cao có cải thiện đôi chút ở nhóm bank, đầu
ngành, dầu khí nhờ tín hiệu lạc quan từ các thị trường tài chính thế giới sau
cuộc họp của Mỹ - Trung bên cạnh sự phục hồi rõ ràng của giá dầu thế giới và
tín hiệu tích cực từ KQKD của các nhóm ngành trong năm 2018 và nhận định của
các chuyên gia về lợi thế cũng như sự phục hồi của nền kinh tế trong khi các
nhóm thuộc CPTPP đã kích thích việc xuống tiền cảu NĐT bằng cách tăng mạnh ngay
đầu phiên khiến các NĐT ngắn hạn lạc quan hơn với nền kinh tế VN và có lực cầu
giá cao hỗ trợ. Khuyến nghị: NĐT dài hạn tích cực duy
trì lượng CP đầu tư trung dài hạn trong khi NĐT ngắn hạn tiếp tục tận dụng các
lực phục hồi của thị trường để trading trên danh mục và tiếp tục hạ tỷ trọng ngắn
hạn về mức thấp nhất, ưu tiên nắm nữa trung hạn khi thanh khoản thị trường vẫn
chưa được cải thiện. Các ngành tập trung cho năm 2019. Đầu ngành (FPT, HPG,
VRE, GEX, PHR, DPM) dệt may (VGT, TCM, TNG), điện lực (POW, PPC).
·
TH1: (Giao động quanh 900-910 điểm). Dù có sự đồng thuận của các nhóm hỗ
trợ nhưng thanh khoản – điều kiện cần của việc phục hồi là chưa khả quan. Do đó
thị trường thích hợp ở xu hướng đi ngang tích lũy khi nền 900 điểm đã được khởi
tạo ở các phiến cuối năm 2018 và có sự tham gia của khối ngoại ở vùng này. Khuyến nghị: NĐT trung –dài hạn tiếp tục
duy trì vị thế nắm giữ và có thể tích lũy thêm nếu có nhịp chỉnh kỹ thuật trong
tuần giao dịch 14-18.09.2018 ở các tín hiệu test đáy, tạo đáy để trading trên
danh mục trong khi NĐT ngắn hạn tiếp tục tận dụng các nhịp biến động của CP để
đảo hàng và trading trên danh mục có sẵn với mục tiêu hạ tỷ trọng ngắn hạn về mức
thấp nhất. Ngành tập trung cho trung, dài hạn Đầu ngành(FPT, HPG, VRE, GEX,
PHR, DPM) dệt may (VGT, TCM, TNG), điện lực (POW, PPC).
·
TH2 Mua mới: NĐT tham gia đầu tư theo P/E có thể chọn cổ phiếu với P/E
10-15 lần và đón nhận cổ tức bằng tiền như một khoản đầu tư hiệu quả hơn là tốc
độ tăng giá và cơ bản doanh nghiệp làm ăn ổn định trong tương lai. NĐT có thể
xem xét như HPG, VGT, DPM và các CP có KQKD 2018 khả quan cùng P/E thấp.
·
ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm
cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên, NĐT có thể xem lại
các bài nhận định trong quá khứ tại trang cá nhân: https://blogdaovietanh.blogspot.com
·
Nhận định thị trường,
DM Khuyến nghị: là trên quan điểm phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá
nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách Hàng có TKCK ACBS làm nguồn tham khảo, cảm ơn NĐT đã tin tưởng
trong mọi trường hợp. Thân
Thanks & Best regards
Các dự báo kỹ thuật:
- Dò đáy: CP chỉ vừa cho tín hiệu dừng giảm 1,2 phiên
và chưa có tín hiệu giải ngân
- Test đáy: CP đã cho tín hiệu giải ngân thăm dò
- Tạo đáy: CP cho tín hiệu giải ngân
- Trung tính: CP chưa rõ xu hướng, có thể tăng, giảm,
phân phối, tích lũy
- Tích cực: Cổ phiếu đã cho xu hướng tăng, chưa cho tín
hiệu đảo chiều
- Rung lắc: CP có dấu hiệu chốt lời ngắn hạn,
- Tạo đỉnh: CP đảo chiều, cho xu hướng giảm
- Tiêu cực: CP giảm đều chưa cho dấu hiệu dừng
No comments:
Post a Comment