Notedaily – 16.09.2019 – Duy trì ở 985-990 điểm, cần thêm thanh khoản các nhóm nền

NOTE DAILY

VN-Index: Tạo đáy– HNX-Index: Tích cực – VN30: Tích cực

Ngắn hạn: Lướt sóng Tập trung Bank, Dầu khí 20% cash

Dài hạn: Buy & Hold Bank, CPTPP, VN30 80% cash

TÓM TẮT PHÊN GIAO DỊCH TRƯỚC

• Trên sàn HOSE: Chỉ số VNIndex duy trì lực tăng mạnh đến 11,15 điểm(+1,14%) ở phiên cuối tuần, chốt phiên tại 987,22 điểm. Thanh khoản phiên giao dịch tăng mạnh lên 189,23 triệu CP ứng với 4.478,33 tỷ đồng – Trong đó thỏa thuận giao dịch tăng mạnh lên 43,3 triệu CP và 1.143,97 tỷ đồng, tập trung chủ yếu ở VIC 163,3 tỷ FPT 162,7 tỷ ROS 152,8 tỷ HNG 98,6 tỷ MSN 91,7 tỷ NVT 64,7 tỷ TPB 49,9 tỷ. Trên sàn thanh khoản bật tăng mạnh ở nhóm đầu với chủ yếu là bank, VN30 trong nhóm 8 CP trên 100 tỷ và 7 CP trên 50 tỷ ngay khi có thông tin NHNN hạ lãi suất điều hành qua đó giúp chỉ số tăng mạnh với nền bank, VN30 và lan tỏa cho phần còn lại của thị trường với nhịp đồng pha hỗ trợ từ của những VCB, VHM, VIC, GAS, BID, TCB, CTG, MWG kéo chỉ số hơn 9 điểm ở phiên này. Thống kê cuối phiên sàn HOSE có 162 mã tăng / 135 mã giảm.
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại vẫn duy trì lực bán ròng ở 33,41 tỷ (Mua 378,78 tỷ - Bán 412,19 tỷ), chiếm 17,66% tổng thanh khoản 2 chiều, tăng nhẹ trở lại về giá trị và tỷ trọng so với phiên trước. Chiều mua ròng: HPG(Mua 61,3 tỷ - Bán 8,8 tỷ), VJC(Mua 13,4 tỷ - Bán 2,4 tỷ), Một số CP mua ròng dưới 10 tỷ: AST, BID, BVH, DHC, FRT, KDH, PC1, PVD, PVT, ROS, SAB, TNA, VGC. Chiều bán ròng: VRE(Mua 13,9 tỷ - Bán 43 tỷ), VNM(Mua 2,2 tỷ - Bán 32,3 tỷ), SSI(Mua 2,9 tỷ - Bán 28,7 tỷ), MSN(Bán 15,3 tỷ), Một số CP bán ròng dưới 10 tỷ: DPM, DPR, DRC, E1VFVN30, FCN, GEX, HDB, NT2, PHR, POW, TDH, VND. Sang tay – Đảo hàng: FPT(162,7 tỷ), VHM(Mua 18,1 tỷ - Bán 21,8 tỷ),DXG(Mua 11,9 tỷ - Bán 7,2 tỷ), GAS(6 tỷ), VIC(4,2 tỷ), VPB(3,1 tỷ), REE(3 tỷ), VHC(2,2 tỷ), VCB(Mua 1,9 tỷ - Bán 2,4 tỷ), CTI(1,9 tỷ), MBB(1,4 tỷ), SCS(1,4 tỷ). Khối ngoại ở phiên này dù tăng mạnh về thanh khoản nhưng lại tập trung chủ yếu ở lực sang tay FPT gần ½ thanh khoản của 2 chiều trong khi phần còn lại lực mua tiếp tục duy trì mạnh ở HPG sau lực kích phiên trước và cân đối là lực bán ròng từ VRE, VNM, SSI khiến dòng tiền từ khối ngoại chốt phiên vẫn ở lực bán ròng.
• 
  
• Trên sàn Hà Nội: Chỉ số HNX-Index chốt phiên cuối tuần tại 102,2 điểm, tăng 1,09 điểm(+1,08%). Thanh khoản phiên giao dịch giảm mạnh chỉ với 24,4 triệu CP và 292,45 tỷ đồng – Trong đó thỏa thuận giao dịch cũng giảm mạnh về 4,7 triệu CP ứng với 54,5 tỷ, tập trung chủ yếu ở SHS 20,2 tỷ LHC 8 tỷ TAR 7,6 tỷ. Trên sàn thanh khoản vẫn duy trì quanh 20-35 tỷ ở một số CP dẫn dắt như PVS(-1%) trong nhịp giảm hay ACB, SHBdẫn dắt nhóm tăng quanh 1,5% và lan tỏa cho phần còn lại hỗ trợ chỉ số tăng mạnh khi đóng cửa. Thống kê cuối phiên sàn HNX có 76 mã tăng /59 mã giảm.
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại giảm mạnh về giao dịch chỉ mua ròng 0,092 tỷ (Mua 1,48 tỷ - Bán 1,39 tỷ), chiếm 0,99% tổng thanh khoản2 chiều, tiếp tục giảm mạnh về giá trị và tỷ trọng so với phiên trước. Khối ngoại chỉ giao dịch chủ yếu dưới 10 tỷ và không có CP nổi bật ở phiên này
• 
  
• Ngành Ngân Hàng: (10 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 4 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản cải thiện mạnh mẽ ở phiên chiều sau thông tin NHNN bán hành quyết định hạ lãi suất cấp vốn qua đó hỗ trợ tích cực cho thanh khoản với lực cầu tăng vọt kéo ngành ngân hàng với khá nhiều CP có thanh khoản mạnh mẽ với lực tăng đều khi chốt phiên trên 3% ở những CTG, TCB, VCB, BID so với phần còn lại đồng pha tăng điểm quanh 1-1,5%. Phiên này dù thanh khoản tăng mạnh nhưng khối ngoại vẫn chưa thấy dấu hiệu hành động khi chỉ mua nhẹ ở BID sang tay ở VPB và bán nhẹ ở HDB. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò đáy: Test Đáy: Tạo đáy: VIB, LPB, STB Trung tính: Tích cực: HDB(T+1), TCB(T+1), ACB(T+1), CTG(T+1), VPB(T+1), MBB(T+1), SHB(T+2), VCB(T+2), BID(T+2)Rung lắc:Tạo đỉnh: Tiêu cực:
• Ngành Bất Động Sản: (11 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản tiếp tục duy trì ở mức tương đối với đa phần quanh 20-30 tỷ ở nhóm dẫn dắt là chủ yếu trong phiên độ rộng vẫn duy trì về phía mã tăng nhưng biên độ chựng lại chủ yếu phiên này tăng quanh 0,5%, lực tăng tương đối chỉ ở số ít như DXG, VHM, LDG, ITA quanh 1,5%. Phiên này khối ngoại đẩy mạnh bán ròng ở VRE và sang tay mạnh mẽ ở DXG, VHM. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò đáy: Test Đáy: Tạo đáy: Trung tính:Tích cực: HDG(T+1), TDH(T+2), NLG(T+4), DXG(T+5), LDG(T+6) Rung lắc: Tạo đỉnh: Tiêu cực:
• Dầu khí: (2 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản nhóm nền duy trì ở mức thấp khi cặp đôi hút thanh khoản thị trường mạnh như PVD, PVS dẫn dắt thanh khoản cũng chỉ quanh 30 tỷ và có phiên đi ngược thị trường với phiên giảm quanh 1% so vớiđộ rộng của các CP còn lại trong ngành đều tăn quanh 1-2% và đồng pha với thị trường. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò đáy: Test Đáy: PVD, BSR Tạo đáy: POW, OIL Trung tính: PVS Tích cực: Rung lắc: Tạo đỉnh: Tiêu cực:.
• CPTPP: Nhóm được hưởng lợi mạnh mẽ về thuế quan khi tradewar đang bùng nổ giữa Mỹ – Trung Quốc qua đó làn sóng dịch chuyển sản xuất phần nào hỗ trợ cho BĐS Khu Công Nghiệp, hay thuế quan đánh mạnh vào Trung Quốc hỗ trợ các ngành Thủy sản, Dệt may có lợi thế cạnh tranh khi nhập vào Mỹ so với hàng Trung Quốc, bên cạnh đó là các dịch vụ về Logistic, vận chuyển. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra cácnhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò đáy: Test Đáy: GMD, LHGTạo đáy: Trung tính: KBC, MPC Tích cực: VGI(T+2), PAN(T+3), TCM(T+3),Rung lắc: VTP Tạo đỉnh: Tiêu cực: FMC.
• Đầu ngành - Vốn hóa lớn: Độ rộng duy trì nghiêng mạnh về phía mã tăng mã tích cực hơn khi đón nhận thông tin khá tốt vào nhóm bank ở đầu phiên chiều qua đó vừa hút thanh khoản trở lại ở nhóm dẫn dắt vừa có động lực hỗ trợ kéo tăng cho chỉ số làm lan tỏa sắc xanh với một số CP kéo điểm mạnh ở các nhóm nền như VCB, VHM, VIC, GAS, BID, TCB, CTG, MWG kéo chỉ số hơn 9 điểm. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: Dò đáy: Test đáy: VIC, SAB Tạo đáy: DHG, GAS, PNJ, MWG, VHC, PLX(sóng 2) Tích cực: HVN(T+1), BVH(T+1), REE(T+2), BMP(T+2), HPG(T+2), MSN(T+3), VJC(T+4), FPT(T+4) Trung Tính: VRE, DPM Rung lắc: Tạo Đỉnh: Tiêu cực: VNM, VHM.

NHẬN ĐỊNH

• VNINDEX: 987,22 điểm – Tạo đáy: Chỉ số có tuần giao dịch vượt cả target dự báo và xuất hiện thông tin hỗ trợ ngay phiên cuối tuần kéo chỉ số vượt mạnh khỏi vùng trung hạn MA20 – 980,7 điểm trong phiên thanh khoản cải thiện mạnh vượt khỏi trung bình tháng với điểm số đón nhận sự đồng thuận từ các nhóm nền như bank, VN30 và cả dầu khí. Do đó với sự hỗ trợ đắc lực từ bank đi kèm thanh khoản cải thiện nhưng thị trường cần hơn 1 phiên để có thể xác nhận dòng tiền ngắn hạn bền bỉ ở lại trong khi đó ở diễn biến khác những vốn hóa lớn vẫn đứng duy trì tín hiệu trung tính như VIC, VNM, VHM nên khả năng chỉ số trong tuần giao dịch mới 16-20/09/2019 vẫn tăng theo quán tính nhưng sẽ gặp cản thực thực sự nữa cuối tuần giao dịch khi tiếp cận vùng đỉnh cũ 995-1000 điểm khi đáo hạn HĐPS VN30F1909.

(Dự đoán: Biểu đồ kỹ thuật chỉ số VNI-INDEX tuần 16-20.09.2019 )

• HNXINDEX: 102,2 điểm – Tích cực: Tín hiệu kỹ thuật duy trì tích cực khi bán sát mô hình của cổ phiếu ACB khi thông tin tích cực trở lại và đón nhận dòng tiền ngay sau khi chạm ngưỡng bán tháo qua đó chỉ số được hỗ trợ vượt khỏi vùng trung hạn MA20 – 101,9 điểm và bức phá khỏi vùng ngắn hạn MA5 100,1-101,1 điểm. Do đó khả năng chỉ số sẽ tiếp cận lại vùng đỉnh cũ quanh 103,5-104 điểm nhưng áp lực có thể sẽ mạnh mẽ hơn khi chua có sự đồng nhất của nhóm nền dầu khí và qua đó khả năng chỉnh kỹ thuật cùng thị trường ở các phiên cuối tuần khá cao.
  
  (Dự đoán biểu đồ kỹ thuật chỉ số HNX-INDEX – tuần 16-20.09.2019)
  KHUYẾN NGHỊ
• Thị trường đón nhận dòng tiền trở lại và thông tin khá tích cực hỗ trợ cho ngắn hạn từ ECB và NHNN VN đã hạ lãi suất khiến dòng tiền đổ mạnh vào nền bank và hỗ trợ tích cực cho tâm lý thị trường ngắn hạn và các nhóm ngành còn lại. Tuy nhiên ngoài bank thì những nhóm khác như dầu khí hay một số VN30 vẫn duy trì thanh khoản ở mức tương đối và khá nhiều CP vốn hóa lớn vẫn ở trạng thái trung tính trong giai đoạn các quỹ ETFs ngoại cơ cấu danh mục trùng hợp với phiên đáo hạn phái sinh 19.09.2019 đáo hạn trong tuần giao dịch này qua đó với việc giữ quan điểm quản trị rủi ro là một phần trong đầu tư tài chính nên duy trì khuyến nghị: NĐT ngắn hạn tận dụng các nhịp tăng hạ tỷ trọng trước phiên đáo hạn phái sinh và công bố danh mục cơ cấu của quỹ ETFs trong khi đó NĐT trung dài hạn tiếp tục nắm giữ đồng thời có cấu hoặc trading trên danh mục hạ bớt tỷ trọng ngắn hạn chuẩn bị cho các nhịp chỉnh và tạo sóng tiếp theo.
• Notedaily – 16.09.2019 – Duy trì ở 985-990 điểm, cần thêm thanh khoản các nhóm nền. Thị trường đón nhận dòng tiền hỗ trợ mạnh mẽ ở nền bank nhưng phần còn lại vẫn chưa có tín hiệu cảu dòng tiền mới hỗ trợ và khá nhiều CP vốn hóa lớn ảnh hưởng mạnh mẽ điểm số vẫn duy trì trạng thái trung tính khi thị trường đang đón nhận thông tin về ETFs, FED, đáo hạn HĐPS VN30F1909 và mùa KQKD quý 3. Do đó khuyến nghị đến NĐT ngắn hạn nên tận dụng các nhịp tăng nóng ở đầu tuần chốt hạ tỷ trọng ngắn hạn trước khi đón nhận các luông thông tin kể trên trong khi NĐT trung dài hạn tích cực cơ cấu hạn chế CP ngắn hạn giành sức mua tích lũy ở các sóng sau.
• ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên, NĐT có thểxem lại các bài nhận định trong quá khứ tại trang cá nhân: https://blogdaovietanh.blogspot.com
• Nhận định thị trường, DM Khuyến nghị: là trên quan điểm phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách Hàng có TKCK làm nguồn tham khảo, cảm ơn NĐT đã tin tưởng trong mọi trường hợp. Thân

Thanks & Best regards