NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG
ooOoo
RỦI RO T+ Ở MỨC CAO
QUAN SÁT BANK, ĐẦU
NGÀNH, CƠ BẢN
Cơ cấu danh mục, bình
quân cổ phiếu kẹp, mượn hàng trading T+
Tích lũy cổ phiếu P/E
thấp cho trading ngắn hạn & trung hạn kỳ vọng vĩ mô 6 tháng
TÓM TẮT PHIÊN GIAO DỊCH TRƯỚC
·
Trên sàn HOSE: Chỉ số Vni-Index tiếp tục tăng 2,94 điểm
ở phiên giữa tuần, chốt phiên ở 982,15 điểm. Thanh khoản phiên tiếp tục tăng mạnh
với 204,18
triệu CP ứng với 4.520,4 tỷ đồng nhờ thỏa thuận và khối ngoại vẫn
duy trì giao dịch ở mức cao. Khớp lệnh thỏa thuận phiên này đạt 38,9 triệu
CP ứng với 985,6 tỷ đồng – Tăng mạnh về khối lượng nhưng giảm về GTGD và tập
trung vào GEX, SBT và MSN là 2 mã chiếm tỷ trọng thỏa thuận lớn. Thanh
khoản toàn thị trường vẫn tập trung ở các cổ phiếu cơ bản và 3/7 CP trên 100 tỷ
thuộc nhóm ngân hàng như CTG(-0,9%), BID(-1,5%), MBB(-0,2%) đều giảm cùng với
GEX(-2,5%)
bên canh VNM, FLC giữ tham chiếu trong khi HPG(+1,3%) tăng giá cùng thanh khoản với 229,9
tỷ nhờ phiên được khối ngoại mua mạnh. Ở nhóm thanh khoản thấp hơn có khá nhiều
cổ phiếu giao dịch vùng 40-50 tỷ chiếm đa số và có khoảng cách khá xa với đầu bảng.
Thống kê cuối phiên sàn HOSE có 152 mã tăng / 128 mã giảm.
·
Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại mua ròng
52,73 tỷ (Mua
509,45 tỷ - Bán 456,72 tỷ) – Chiếm 21,37% tổng GTGD toàn thị trường –> tăng về giá trị nhưng giảm về tỷ trọng. Ở phiên này một số cổ phiếu có dấu
hiệu sang tay từ khối ngoại như CTG(27
tỷ) NT2(13,2 tỷ) VCI(14,2 tỷ). Thanh khoản tập trung vô
một số số phiếu ở chiều mau ròng có thị giá trung bình như GAS(Mua 17,8 tỷ - Bán 7,3 tỷ),
HDB(Mua 16,5 tỷ - Bán 5,7 tỷ), HPG(Mua 58,6 tỷ - Bán 24,07 tỷ),MSN(Mua
72,7 tỷ - Bán 35,2 tỷ) VCB(Mua 28,6 tỷ - Bán 22,3 tỷ), VNM(Mua
29,7 tỷ - Bán 15,7 tỷ), Chiều bán khối ngoại bán số ít ở cổ phiếu vốn hóa lớn VIC(Mua 5,2 tỷ - Bán 22,06 tỷ), VJC(Mua 4,2 tỷ - Bán 23,08 tỷ)
·
Trên sàn Hà Nội: Chỉ số HNX-Index có phiên giảm nhẹ 0,04 điểm(-0,03%) đóng cửa chỉ số tại 109,99 điểm.
Thanh khoản vẫn trì khá tốt ở 38,4 triệu CP ứng với 577,82 tỷ đồng (Trong đó giao dịch thỏa thuận giao
dịch ở 0,5 triệu CP ứng với 8,4 tỷ - tăng về KL nhưng giảm về giá trị)Với nhịp đồng pha của các cổ phiếu dẫn
dắt như ACB(-0,3%
172,2 tỷ) PVS(-0,5% 102,8 tỷ), SHB(-1,2%) kéo chỉ số hỗ trợ kiểm tra
111 điểm ở phiên sáng trước khi chịu áp lực bán ở ATC kéo chỉ số về lại tham
chiếu dù tăng mạnh về thanh khoản. Một số cẩu phiếu có thanh khoản trung bình
được phiên tăng nhẹ ở sàn HNX như VGC(+1,8%), VCS(+3,6%), VCG(+1,2%). Thống
kê cuối phiên sàn HNX có 77 mã tăng / 79 mã giảm.
·
Động thái Khối Ngoại: Thanh khoản khối ngoại ở sàn HNX vẫn giao dịch ở mức thấp và bán ròng 6,63 tỷ (Mua 3,8 tỷ - Bán 11,43 tỷ) ) chiếm chỉ 2,81% tổng GTGD toàn thị trường. Khối ngoại
phien này tiếp tục giao dịch đơn lẻ chỉ bán VGC(Bán 5,9 tỷ), SHB(Bán
1,6 tỷ), PVS(Bán 1,1 tỷ) trong khi
chỉ mua lại CEO(Mua 2,3 tỷ)
·
Ngành Ngân Hàng: (12/17 cổ phiếu giao
dịch trên 1 triệu CP – 4 CP có GTGD trên 100 tỷ). Phân hóa với các cổ phiếu
có thanh khoản cao nhất đều giảm như ACB(-0,3%), CTG(-0,9%), BID(-1,5%), MBB(-0,2%), VCB(-1,3% ) đều trên 93 tỷ.
Trong khi nhóm cỏ phiếu có thanh khoản trung bình thấp có nhịp tăng tốt và là
những cổ phiếu đã giảm nhịp sâu và có dấu hiệu tạp đáy như HDB(+1,4%), TCB(+0,6%), LPB(+0,4%)
bên cạnh STB(+2,2%)
đang đón nhận thanh khoản trở lại nhưng vẫn trong vùng 30-70 tỷ.
·
Ngành Bất Động Sản: (15 cổ phiếu
giao dịch trên 1 triệu CP – 1 CP có GTGD trên 100 tỷ) Ngoài FLC(+0%) giao dịch
136,7 tỷ thì các cổ phiếu còn lại của ngành giao dịch ở mức thấp đa số ở vùng
10-50 tỷ và phân hóa trong nội bộ ngành. Chiều tăng có VIC(+0,5%), TCH(+2,1%), ASM(+2%), PDR(+2%),
HBC(+1,6%), KBC(+2,5%), VRE(+1,1%), DIG(+1,2%) chiều ngược lại có DXG(-0,7%), HAG(-1,7%),
SCR(-0,3%), NVL(-0,6%).
·
Chứng khoán: (3 CP có KLGD trên 1
triệu CP – 0 CP giao dịch trên 100 tỷ). Thanh
khoản ngành tụt áp mạnh khi SSI(-1,3%), HCM(-0,8%)
bị khối ngoại bán mạnh, VND(+3,8%) ở chiều ngược lại nhờ thanh khoản
phục hồi so với phiên trước trong khi SHS(-1,3%) quay đầu giảm điểm. Nhìn chung ngành chứng
khoán có phiên phân hóa mạnh.
·
Đầu ngành: Tiếp tục phân hóa có tăng có giảm với lực hỗ trợ của nhiều
cổ phiếu vốn hóa lớn như VIC(+0,49%), GAS(+2,56%), BVH(+4,79%) trong
khi chiều giảm đa số là cổ phiếu bank thuộc nhóm VN30 đồng thời cũng trong
phiên này có khá nhiều CP đầu ngành giữ giá ở tham chiếu VHM, VNM, SAB, VPB
·
Thống kê tỷ suất LN theo Ngành Tháng/Quý: Ngân hàng +5,31% / +12,75% , Bất Động Sản +1,14% / +15,75%, Chứng khoán -2,11% / +6,35%, Thủy sản +13,39% / +22,61%, Dầu khí +11,1% / -4,13%.
-
Các công
ty trong chỉ số đánh giá tỷ suất LN theo Ngành
o Ngân hàng: BID, CTG, EIB,
MBB, SHB, VCB
o Bất Động Sản: DIG, HBC, IJC,
KBC, SCR, VIC
o Chứng khoán: HCM,
SSI, VND
o Thủy sản: AVF, FMC, HVG,
IDI, VHC
o Dầu khí: GAS, PVC, PVD, PVS
NHẬN ĐỊNH
·
VNI-Index: Vẫn như phiên trước nhờ nhịp đồng pha của bank, vốn
hóa lớn kéo chỉ số tăng nóng ở ATO sau đó giữ trụ để chỉ số khó lòng giảm điểm
về đúng bản chất của nó dù cuối phiên nhóm cổ phiếu bank hút thanh khoản các
phiên vừa qua chịu áo lực bán và giảm khá mạnh nhưng chỉ số vẫn ở khá xa vùng
an toàn MA5 966-972 điểm ở thời điểm hiện tại. Sau dấu hiệu rung lắc mạnh phiên
vừa qua cùng với thanh khoản không thực sự ấn tượng thì tiếp tục giữ quan tiếp
chỉ số sẽ tạo sốc về điểm số khi về kỹ thuật chỉ số chưa thể lấp khoảng GAP tạo
ra từ nhóm vốn hóa lớn ở cac phiên vừa qua nhờ các nhịp đồng pha trong khi các
nhóm ngành có sự phân hóa mạnh mẽ và chênh lệnh lớn ở thanh khoản
·
HNX-Index:
Đã có nhịp kiểm tra 111 điểm như dự đoán và có thể chỉ số tiếp tục giao động
trên 109 điểm do nhóm dẫn dắt là ACB, SHB, PVS chưa cho tín hiệu điều chỉnh mạnh
và phien tới sẽ tiếp tục đón nhận vùng MA5 107,8-108,8 làm ngưỡng hỗ trợ
KHUYẾN NGHỊ
Chỉ số tăng điểm trong khi nhiều cổ phiếu vốn hóa lớn vẫn ở tham chiếu
và các cổ phiếu bank tác động mạnh đến điểm số đều giảm. Và quán tính này có thể
tạo áp lực lên phiên tới khi chỉ số tăng đột biến trong ngắn hạn trong khi tin
tức vĩ mô chưa có tiến triển và chỉ tác động nhẹ đến từ một số bài phân tích.
Không ngoại trừ khả năng sẽ tiếp tục có cú down mạnh về điểm số như tuần vừa
qua nhưng có lẽ ngưỡng hỗ trợ cứng đang ở vùng 966 972 đang tạo xu hướng đi
ngang sẽ hỗ trợ tốt cho chỉ số Chiến lực chung: Cẩn trọng với các cổ phiếu tạo sóng 2 và xem xét tham gia các cổ phiếu
đã chỉnh và không tạo sóng ngắn hạn ở tuần qua.
TH1: (Giảm về 972)
Áp lực bán từ bank phiên vừa qua đã tạo độ rung lắc nhất định cho chỉ số và
quán tính sẽ tác động đến phiên này ít nhất là về lại với vùng hỗ trợ để hỗ trợ
tâm lý đầu tư cho NĐT và hút thanh khoản mới hỗ trợ duy trì bễn vững Chiến
lược: Quan sát một số CP cơ bản đầu ngành đã liệt kê và xu hướng nhóm bank
kèm dòng tiền, không bắt đáy, không margin. Điểm giải ngân ở bank ngắn hạn có
thể là vùng 972 trong T+, Theo dõi các mã đầu ngành.
TH2 (Giảm 965): Nếu
nhịp đồng pha của vốn hóa lớn, dầu khí và bank xuất hiện khi các cổ phiếu này
hiện rất nóng sẽ tác động mạnh đến điểm số và 965 điểm có vẻ sẽ là điểm kiểm
tra trong phiên đầu tuần chứ chưa nói là thấp hơn. Chiến
lược: Theo dõi dòng tiền thị
trường và áp lực bán nhóm bank để tham gia nhóm đầu ngành bank CTG, VCB, ACB
TH3: (Đóng của về 950 ) Xu hướng tiêu cực xuất hiện và hiện tượng bán
tháo có thể xảy ra và kéo dài thêm các phiên sau đó Chiến lược: Cắt margin, không bắt đáy, tìm kiếm cổ phiếu trung hạn
TH4 mua mới: NĐT tham gia đầu tư theo P/E có thể chọn cổ phiếu với P/E
10-15 lần và đón nhận cổ tức bằng tiền như một khoản đầu tư hiệu quả hơn là tốc
độ tăng giá và cơ bản doanh nghiệp làm ăn ổn định trong tương lai khi chỉ còn 6
tháng là hết năm tài chính như LPB giá vùng 10,5, KBC giá vùng 11,5 và một số cổ phiếu khác( DXG,
FPT, VRE, GEX, VIB, ACB, PHR ). NĐT có thể trading trên cùng danh mục ở nhóm này.
·
ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm
cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên
·
Nhận định thị trường, DM Khuyến nghị: là trên quan điểm
phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách
Hàng có TKCK ACBS làm nguồn tham khảo, cảm
ơn NĐT đã tin tưởng trong mọi trường hợp. Thân
Thanks & Best regards
No comments:
Post a Comment