Tổng quan TTCK VN phiên 23.05.2019: Kiểm tra tiền bắt đáy 978-982 điểm, chốt ngắn hạn chủ đạo quan sát

NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG

VNI-Index: Rung lắc– HNX-Index: Rung lắc – VN30: Rung lắc

Ngắn hạn: Trading theo sóng tích lũy mua CỔ TỨC Dài hạn: tích lũy đầu ngành test đáy – tạo đáy, chú ý dòng tiền vùng 950-960 điểm và nhóm CPTPP và các CP chia CỔ TỨC cao

Chú ý CP đã cho Kế Hoạch KD và đã chiết khấu nhóm đầu ngành, CPTPP đã chốt chia CỔ TỨC

TÓM TẮT PHIÊN GIAO DỊCH TRƯỚC

• Trên sàn HOSE: Chỉ số VNI-Index duy trì nhịp chỉnh phiên giữa tuần với 2,51 điểm(-0,25%), đóng cửa tại 983,78 điểm. Thanh khoản phiên duy trì ở 174,9 triệu CP và 3.941,55 tỷ đồng – Trong đó thỏa thuận giao dịch với 47,7 triệu CP tương ứng 1.057,48 tỷ đồng, tập trung chủ yếu ở FPT 179,76 tỷ TCB 108,5 tỷ MSN 90,5 tỷ PDR 89,2 tỷ và một số quanh 30-50 tỷ như HPX, GEX, VSH, EIB, PLX, BCG. Trên sàn thanh khoản vẫn duy trì ở mức cao với 4 CP trên 100 tỷ và 12 CP có thanh khoản trên 50 tỷ nhưng lực bán chủ động ở cuối phiên sau nhịp bultrap đầu phiến sáng và nhắm thẳng vào dầu khí, BĐS cùng một số vốn hóa lớn với độ rộng nghiêng mạnh về số mã giảm vốn đã có nhịp tăng tạo sóng trong ngắn hạn. Trong khi đó ngành ngân hàng hút được dòng tiền khá tốt ở phiên này với CTG, MBB đều trêm 100 tỷ và độ rộng duy trì phần lớn trong sắc xanh hoặc giữ giá tham chiếu giúp thị trường tránh phiên giảm sâu và nhịp chốt lời ngắn hạn ở các nhóm ngành khác. Một số CP kéo điểm giảm phiên này như VCB, VNM, GAS, MSN, TCB, NVL tác động giảm gần 3 điểm. Thống kê cuối phiên sàn HOSE có 131 mã tăng / 164 mã giảm.
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại phiên này bán ròng nhẹ 23,89 tỷ (Mua 644,84 tỷ - Bán 668,73 tỷ), chiếm 33,43% tổng thanh khoản 2 chiều, giảm mạnh ở chiều mua hơn chiều bán cùng nhưng tỷ trọng vẫn duy trì ở mức cao so với phiên trước. Chiều mua ròng: PDR(Mua 89,2 tỷ), SSI(Mua 20,3 tỷ), CTG(Mua 25,8 tỷ - Bán 6,5 tỷ), SVI(Mua 18,7 tỷ), HCM(Mua 17,9 tỷ), TVS(Mua 15,2 tỷ), VJC(Mua 13,3 tỷ), Một số CP mua ròng dưới 10 tỷ: AST, BVH, DRC, HSG, PC1, PLX, PVD, VND. Chiều bán ròng:VNM(Mua 13,8 tỷ - Bán 46,7 tỷ), HPG(Mua 3,1 tỷ - Bán 23,8 tỷ), HBC(Mua 1,6 tỷ - Bán 18,5 tỷ), VCB(Mua 7,3 tỷ - Bán 22,5 tỷ), E1VFVN30(Mua 13,5 tỷ - Bán 20,3tỷ), VIC(Mua 10,8 tỷ - Bán 28,6 tỷ), GAS(Mua 2,2 tỷ - Bán 12,5 tỷ), VPI(Bán 10,1 tỷ), Một số CP bán ròng dưới 10 tỷ: DHG, DIG, DLG, HCM, KBC, KDH, NCT , NT2, NVL, POW, PPC, STB, VCI, VHC, VSC, YEG. Sang tay – Đảo hàng: FPT(179,8 tỷ), MSN(Mua 93,1 tỷ - Bán 116,8 tỷ), VHM(Mua 26,9 tỷ - Bán 28,5 tỷ), VRE(14,2 tỷ ),SAB(8,8 tỷ), BID(Mua 5,6 tỷ - Bán 3,6 tỷ), DXG(2 tỷ), ROS(1,1 tỷ). Khối ngoại tiếp tục duy trì sang tay và tập trung ở FPT, MSN, VHM chiếm phần lớn thanh khoản phiên này. Trong khi đó chiều mua có PDR, CTG, SSI được mua mạnh nhưng lực bán ròng đến từ VNM, HPG, HBC, VCB và khá nhiều cP bị bản ròng dưới 10 tỷ tác động lên con số chung của khối ngoại, lực bán này khả năng là lực chốt lời ngắn hạn của NĐT cá nhân và điểm tích cực có thể thấy khối ngoại đã mua ròng trở lại ở một số CP thị trường như CTG, SSI, PDR.
• 

  
• Trên sàn Hà Nội: Chỉ số HNX-Index đóng cửa giảm nhẹ 0,15 điểm(-0,15%). Thanh khoản phiên đạt 53,4 triệu CP ứng với 645,99 tỷ đồng – Trong đó thỏa thuận giao dịch ở 14,3 triệu CP và 207,6 tỷ, phần lớn thỏa thuận PVI 114 tỷ và SHB 59 tỷ hay PVG, NVB, S55 dưới 10 tỷ. Trên sàn thanh khoản vẫn duy trì ở PVS với hơn 100 tỷ giao dịch trong phiên này hay SHB tăng mạnh với hơn 60 tỷ trong khi phần còn lại chủ yếu quanh 20-30 tỷ và đồng pha giảm mạnh từ 1,5-2%. Thống kê cuối phiên sàn HNX có 60 mã tăng / 77 mã giảm.
• Động thái Khối Ngoại: Khối ngoại mua ròng đến 97,5 tỷ (Mua 123,28 tỷ – Bán 26,23 tỷ), chiếm 23,14% tổng thanh khoản 2 chiều, tăng mạnh ở chiều mua và tỷ trọng so với phiên trước. Phiên này lực mua ròng chủ yếu ở PVI(Mua 121,6 tỷ) trong khi bán ra khá nhiều CP như SHS, NTP, PVS, HUT, SHB nhưng chỉ dưới 10 tỷ.
• 
  
• Ngành Ngân Hàng:(8/17 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 2 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản cải thiện mạnh ở nhóm đầu với phần lớn từ 35-70 tỷ trong khi CTG, MBB tăng đột biến hơn 100 tỷ trong phiên này, khá hiếm trong giai đoạn ngắn hạn từ đầu năm 2019 nhờ lực mua ròng mạnh mẽ từ khối ngoại vào CTG qua đó dẫn dắt tâm lý ngành ngân hàng vốn duy trì tích lũy vùng đáy khá lâu duy trì độ rộng về phía mã tăng quanh 0,5-1,5% trong phiên áp lực chốt ngắn hạn từ các nhóm ngành khác khá lớn thì nhịp duy trì của ngành đã giúp cho thị trường tránh được phiên “giảm sốc”. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như: ___
• Ngành Bất Động Sản: (12 cổ phiếu giao dịch trên 1 triệu CP – 0 CP có GTGD trên 100 tỷ). Thanh khoản phiên này chủ yếu duy trì quanh 20-60 tỷ và đồng pha giảm điểm trước áp lực bán ngắn hạn sau nhịp tạo sóng và dòng tiền có dấu hiệu dừng lại khiến ngành BĐS là 1 trong số những ngành chịu tác động của nhịp chỉnh kỹ thuật và chốt lời, phiên này đa phần các CP giảm quanh 0,5-1,5%, giảm mạnh cóNDN(-3,9%), NVL(-2,2%). Phiên này ngoài lực mua ròng của khối ngoại ở PDR hay sang tay ở Vhm, VRE thì lực bán ròng mạnh mẽ ở HBC và hầu hết ở các CP khác của ngành BĐS đều chịu tác đọng lưc chốt ngắn hạn của khối ngoại và có thể là NĐT cá nhân nhỏ lẻ. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như:  ___
• Chứng khoán: (3 CP có KLGD trên 1 triệu CP – 0 CP giao dịch trên 100 tỷ). Thanh khoản duy trì khá tốt so với ngắn hạn khi khá nhiều CP trên 10 tỷ nhưng phiên chịu áp lực chốt lời mạnh mẽ thì ngành chứng khoán có nhịp phân hóa về số mã giảm quanh 1% ngoại trừ SSI giữ ở tham chiếu với hơn 42 tỷ được giao dịch hay một số như VND, APG, TVC nhưng thanh khoản khá thấp. Phiên này khối ngoại chỉ mau ròng SSI còn lại đều bị bán khá nặng như E1VFVN30, SHS, HCM, VCI. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như:  ___
• CPTPP: Nhóm được hưởng lợi mạnh mẽ về thuế quan khi trade war đang bùng nổ giữa Mỹ – Trung Quốc qua đó làn sóng dịch chuyển sản xuất phần nào hỗ trợ cho BĐS Khu Công Nghiệp hay thuế quan đánh mạnh vào Trung Quốc hỗ trợ các ngành Thủy sản, Dệt may có lợi thế cạnh tranh khi nhập vào Mỹ so với hàng Trung Quốc, bên cạnh đó là các dịch vụ về Logictic, vận chuyển. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như:  ___
• Đầu ngành - Vốn hóa lớn: Phân hóa có tăng có giảm ở phiên này sắc xanh chủ yếu ở một số VN30 và bank trong khi dầu khí và các vốn hóa lớn như VCB, VNM, GAS, MSN, TCB, NVL tác động giảm gần 3 điểm. Về PTKT theo quan sát có thể chia ra các nhóm cổ phiếu để theo dõi như:  ___
  NHẬN ĐỊNH
• VNI-Index: 983,78 điểm – Rung lắc: Chỉ số đã cho tín hiệu rung lắc sau nhịp test và bultrap ở vùng 990 điểm bất thành với tín hiệu tạo đỉnh và tiêu cực ở một số vốn hóa lớn ở VINGROUP, VNM, GAS cũng như VN30 thì khả năng nhịp chỉnh kéo dài đến 2 phiên còn lại của tuần và việc kiểm định lại dòng tiền bắt đáy vùng MA20 – 969,6 điểm nếu thủng luôn hỗ trợ ngắn hạn vùng MA5 980,4-983,6 điểm là điều NĐT nên nghĩ tới lúc này để chủ động cơ cấu và chuẩn bị dòng tiền tham gia khi xu hướng chính vẫn là tích lũy phục hồi.
  
  (Dự đoán: Biểu đồ kỹ thuật chỉ số VNI-INDEX tuần 20-24.05.2019 )

• HNX-Index: 106,13 điểm – Rung lắc: Chỉ số chịu tác động phân hóa của 2 nhóm nền bank và dầu khí nên sóng chỉ số khá ngắn và thể hiện như đang tích lũy, sở dĩ có tín hiệu như vậy bởi lục chốt ngắn hạn và rung lắc đang ở nhóm dầu khí mà ở đây có PVS trong khi ngành ngân hàng đang duy trì tích lũy trong vùng đáy làm thiếu đi sự đồng pha kéo điểm tạo bước sóng cao hơn. Do đó khả năng chỉ số duy trì sideway quanh vùng MA20 – 106,1 và biên trên vùng MA5 105,9-106,1 điểm ở các cuối tuần.
  
  (Dự đoán biểu đồ kỹ thuật chỉ số HNX-INDEX – tuần 20-24.05.2019)

KHUYẾN NGHỊ

• Thanh khoản có tín hiệu dịch chuyển ngắn hạn sang nhóm vận động khá lâu trong vùng đáy là bank sau nhiều nhịp nỗ lực xác nhận tạo đáy bất thành do thiếu nhiều thông tin hỗ trợ. Ở chiều ngược lại các VN30 cũng như dầu khí, BĐS đã chịu áp lực chốt lời sau nhịp bultrap phiên sáng qua đó thị trường còn chịu tác động khá nhiều CP vốn hóa lớn ở VINGROUP, VNM, GAS, BVH...thì qua đó có thể kéo nhịp chỉnh ngắn hạn về chỉ số thêm vài phiên nữa nhằm kiểm định lại dòng tiền bắt đáy ở các vùng hỗ trợ ngưỡng dưới MA5 hay MA20 điểm để xác nhận ngưỡng tạo đáy tạo tâm lý ổn định trở lại trong ngắn hạn cho NĐT. Khuyến nghị: NĐT trung dài hạn tận dụng cơ cấu danh mục (nếu cần) khi tín hiệu chỉnh đã có ở khá nhiều CP nhằm chuẩn bị dòng tiền cho nhịp TEST ĐÁY – TẠO ĐÁY sau để tích lũy CP trung hạn đầu tư giai đoạn tiếp theo, tập trung ở các CP nhóm CPTPP, VN30, một só ở dầu khí, theo dõi sát diễn biến đã tích lũy ở KQKD quý, tín hiệu từ ETFs cũng như bước giá của sóng ngắn hạn nếu đủ target trung hạn đều có thể chốt lời, trong khi đó NĐT ngắn hạn chốt lời tích cực và giữ vị thế quan sát phiên này khi chưa nhiều CP cho tín hiệu tạo đáy, NĐT cần chờ đợi và rình rập cá nhóm cơ bản như CPTPP, dầu khí, VN30 ở nhịp tạo đáy sau.
• TH1: (Chỉnh kỹ thuật về lại 978-982 điểm, cẩn trọng bultrap ). Thị trường chịu áp lực chốt lời ngắn hạn ở khá nhiều nhóm ngành qua đó có thể ảnh hưởng thị trường chung trong ngắn hạn nên nhịp chỉnh là hợp lý khi dòng tiền vào thị trường có phần chựng lại. Qua đó nhịp chốt lời ngắn hạn và Quan sát chờ đợi cơ hội tích lũy cho cả NĐT ngắn và trung hạn là khá thích hợp cho chiến thuật hiện tại.
• TH2 Mua mới: NĐT tham gia đầu tư theo P/E có thể chọn cổ phiếu với P/E 10-15 lần và đón nhận cổ tức bằng tiền như một khoản đầu tư hiệu quả hơn là tốc độ tăng giá và cơ bản doanh nghiệp làm ăn ổn định trong tương lai. NĐT có thể xem xét như HPG, VGT, DPM và các CP có KQKD 2018 khả quan cùng P/E thấp.Khuyến nghị 2019: Chủ yếu tập trung tích lũy trung dài hạn, NĐT ngắn hạn trading trên danh mục, hoặc theo sóng KQKD. Nhóm trú ẩn: Điện, Dệt May, Công nghệ . Nhóm sóng ngắn hạn: Bank, dầu khí, chuyển sàn, thoái vốn. Nhóm dài hạn: Đầu ngành có KQKD 2018 khả quan chờ tín hiệu họp ĐHCĐ, công nghệ, dệt May.

• ĐT có thể tham khảo danh mục khuyến nghị ở file đính kèm cập nhật trước giờ giao dịch hoặc ứng dụng chat trong phiên, NĐT có thể xem lại các bài nhận định trong quá khứ tại trang cá nhân: https://blogdaovietanh.blogspot.com

• Nhận định thị trường, DM Khuyến nghị: là trên quan điểm phân tích nhận định cá nhân là luận điểm cá nhân của tác giả chỉ gửi đến riêng Khách Hàng có TKCK làm nguồn tham khảo, cảm ơn NĐT đã tin tưởng trong mọi trường hợp. Thân

Thanks & Best regards

Các dự báo kỹ thuật chỉ để lướt sóng ngắn hạn:

- Dò đáy: CP chỉ vừa cho tín hiệu dừng giảm 1,2 phiên và chưa có tín hiệu giải ngân

- Test đáy: CP đã cho tín hiệu giải ngân thăm dò

- Tạo đáy: CP cho tín hiệu giải ngân

- Trung tính: CP chưa rõ xu hướng, có thể tăng, giảm, phân phối, tích lũy

- Tích cực: Cổ phiếu đã cho xu hướng tăng, chưa cho tín hiệu đảo chiều

- Rung lắc: CP có dấu hiệu chốt lời ngắn hạn, NĐT nên chốt ở phiên sau trong ATO hoặc giá xanh

- Tạo đỉnh: CP đảo chiều, cho xu hướng giảm

- Tiêu cực: CP giảm đều chưa cho dấu hiệu dừng

Thanks & Best regards ĐÀO VIỆT ANH / CHUYÊN VIÊN TƯ VẤN anhdv@acbs.com.vn / 0977513911 CÔNG TY TNHH CHỨNG KHOÁN Á CHÂU - ACBS 02838234159 - 220  41 Mạc Đỉnh Chi, P. Đakao, Q.1, TPHCM acbs.com.vn